/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
67/100
Güçlü
قيست أوزان درجة العوامل وأوزان الآفاق الزمنية من البيانات السابقة للشركات المتداولة اليوم فقط؛ ولا تدخل في هذا القياس الشركات التي خرجت من البورصة في الماضي.
Neden bu skor?
Damodaran ?
28/100
Dalio Risk ?
66/100
Piotroski ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
72%
ملخص متانة لوذيان
88/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (88/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 13 | Negatif: 2 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺713M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%-12.8). İstikrarlı seyir.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-38.3 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+540.7 arttı (₺616M → ₺3.9B). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+8422.1 arttı. Şirket büyüyor.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %10.2 → %13.8 (+3.5 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %18.1. Her 100₺ satıştan 18₺ kâr kalıyor.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (₺1.2B) kârın %167'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+761.3 arttı (₺63M → ₺543M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Çok Düşük F/K
Trailing F/K: 2.3. Piyasa şirketi kârına göre düşük fiyatlıyor. Ucuz görünüyor ama sebebi araştırılmalı.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.81. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Yüksek ROE
Özkaynak getirisi (ROE): %37.7. Sermaye verimli kullanılıyor.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-18.6 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Reel Hasılat Büyümesi
Reel hasılat %+498.7 arttı. Gerçek büyüme var.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+114.8 artabilir (₺713M → ₺1.5B).
تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات
بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية
كيف تُحسب الدرجات
· بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات
2026-10-16
وتيرة التحديث
تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل
ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.
الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.
تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.
تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.
ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ
تحليل المخاطر (VaR)
Çok Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%90.5
VaR 95% ?
%10.25
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%14.13
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%12.62
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%93.2
20.10.2025 → 16.10.2026
الانحراف ?
-2.04
Parametrik%10.25
Historik%9.99
Cornish-Fisher%11.72
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
+58.9%
ROIC ?
0.6%
قيمة DCF ?
0.16
دورة الديون?
Erken Genişleme
تحليل الميزانية العمومية?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-12.8 düşerek 713.3M TL oldu
Yıllık net kâr %-38.3 geriledi
Hasılat çeyreklik %+540.7 büyüdü (3.9B TL)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+8422.1)
Brüt kâr marjı düşük: %13.8
Brüt marj değişimi: %+3.5 puan
Net kâr marjı yüksek: %18.1
FAVÖK çeyreklik %+761.3 büyüdü (542.8M TL)
FAVÖK marjı: %13.8
Toplam borç %+27.2 arttı → 1.5B TL
Net borç: 891.3M TL
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.15x
Cari oran: 1.23x — yeterli likidite
Nakit %+40.3 arttı → 651.3M TL
İşletme nakit akışı pozitif: 1.4B TL
Serbest nakit akışı pozitif: 1.2B TL
ROE düşük: %6.8
ROA: %2.8
Toplam varlıklar %+24.9 büyüdü → 25.9B TL
Özkaynak %+14.3 arttı → 10.6B TL
İşletme kârı pozitif: 386.9M TL
İşletme kârı büyüme: %+259.6
Ödenmiş sermaye: 2.0B TL
Net işletme sermayesi pozitif: 2.8B TL
İşletme sermayesi değişimi: %+21.1
CAPEX: 767.5M TL (Hasılatın %19.4'i)
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-19.7 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 5.33 TL
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %18.6 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %498.7 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel brüt kâr marjı %10.2 → %13.8 (genişledi)
Reel özkaynak son 40 çeyrekte %365 arttı — gerçek sermaye birikimi
Reel ROE %27.0 — enflasyon sonrası güçlü getiri
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺713M | ₺713M | %-18.6 | ₺3.9B | ₺3.9B | %27.0 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺818M | ₺876M | %+38.7 | ₺616M | ₺659M | %35.4 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺536M | ₺632M | %-69.2 | ₺3.0B | ₺3.5B | %22.5 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺1.7B | ₺2.0B | %+34.1 | ₺1.6B | ₺2.0B | %110.5 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺1.2B | ₺1.5B | %+1346.7 | ₺46M | ₺61M | %118.8 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-75M | ₺-106M | %-109.5 | ₺31M | ₺44M | %-10.6 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺720M | ₺1.1B | %+355.7 | ₺19M | ₺30M | %83.6 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺149M | ₺244M | %+310.3 | ₺9M | ₺14M | %30.2 |
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı
%18.1
Net kâr marjı %18.1 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre -114.8 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%37.7
ROE %37.7 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%13.8
FAVÖK marjı %13.8 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%13.8
Hasılat başına brüt kâr %13.8. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%1.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %1.1'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
التقييم
F/K Oranı
2.3x
القطاع: 21.9x
F/K 2.3x — sektör medyanının (21.9x) %90 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.81x
القطاع: 1.98x
PD/DD 0.81x — sektör medyanının (1.98x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
10.2x
القطاع: 6.9x
EV/EBITDA 10.2x — sektör medyanının (6.9x) %47 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
1.23x
Cari oran 1.23x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
1.7x
Net Borç/EBITDA 1.7x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
0.15x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
1.9x
Faiz karşılama 1.9x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+8422.1
Hasılat yıllık %8422.1 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-38.3
Net kâr yıllık %-38.3 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q3 (Tem-Eyl)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr 907.7M). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 255.0M).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
67/100
İyi sağlamlık (67/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+58.9%
Artı %58.9 beklenen değer (6.80) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 12.84 | PD/DD hedefi: 11.97 | EV/EBITDA hedefi: 2.91 | DCF hedefi: 1.07
Damodaran Değerleme
28/100
Düşük Damodaran skoru (28/100). ROIC (%0.6) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
66/100
Orta düzey borç riski (66/100). Faiz karşılama oranı 1.9x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 1.7x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 88/100 | Borç Servis: 54/100 | Kalite: 71/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%0.6
ROIC (%0.6) sermaye maliyetinin (40.9%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.9
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
0.16
DCF (0.16) güncel fiyatın %96.2 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 4.28
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
—
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham İçsel Değer
—
Bilanço dosyası bulunamadı
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
2.3x
vs 21.9x
Sektör medyanının %90 altında — ucuz
PD/DD Oranı
0.81x
vs 1.98x
Sektörden %59 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
10.2x
vs 6.9x
Sektörden %47 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%0.6
vs %40.9 WACC
ROIC 40.3 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%40.7
vs %10.1 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %40.7
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (4.28), TRAMA-99 çizgisinin %19.7 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 4.28
TRAMA: 5.33
الفرق: %-19.7
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
TEHOL — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.