/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
32/100
Dalio Risk ?
44/100
Piotroski ?
6/9
Nötr
önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺31.1
Ucuz
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
67%
التقييم
إمكانية?
+53.1%
ROIC ?
3.7%
قيمة DCF ?
11.10
دورة الديون?
Daralma
البيانات
البيانات ?
6766
2000-05-10 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%44.0
VaR 95% ?
%4.42
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%6.30
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%4.73
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%26.1
14.05.2026 → 03.08.2026
الانحراف ?
0.99
Parametrik%4.42
Historik%3.95
Cornish-Fisher%3.47
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %42.4 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %13.7 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %22.4 → %16.0 (daraldı)
Yıllık %31 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺117M | ₺125M | %-42.4 | ₺2.3B | ₺2.5B | %6.2 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺185M | ₺217M | %+271.9 | ₺2.4B | ₺2.9B | %17.2 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺48M | ₺58M | %+396.4 | ₺2.0B | ₺2.4B | %4.8 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-9M | ₺-12M | %-108.1 | ₺1.7B | ₺2.2B | %-1.0 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-104M | ₺-145M | %-167.3 | ₺2.3B | ₺3.2B | %-11.9 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺140M | ₺216M | %+42.7 | ₺1.6B | ₺2.5B | — |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-92M | ₺-151M | %-113.0 | — | — | %-13.6 |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺-653M | ₺-1.2B | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (17.25), TRAMA-99 çizgisi (17.52) ile yakın seviyede (%-1.5). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
السعر:: 17.25
TRAMA: 17.519
الفرق: %-1.5
الربحية
Net Kâr Marjı
%5.1
Net kâr marjı %5.1 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -2.5 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%5.9
ROE %5.9 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%20.1
FAVÖK marjı %20.1 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%16.0
Hasılat başına brüt kâr %16.0. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%11.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %11.4'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
التقييم
F/K Oranı
12.6x
القطاع: 15.6x
F/K 12.6x — sektör medyanına (15.6x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
0.56x
القطاع: 1.92x
PD/DD 0.56x — sektör medyanının (1.92x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
4.7x
القطاع: 8.2x
EV/EBITDA 4.7x — sektör medyanının (8.2x) %43 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
المديونية
Cari Oran
1.46x
Cari oran 1.46x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
2.7x
Net Borç/EBITDA 2.7x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
0.60x
Borç/Özkaynak 0.60x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
1.2x
Faiz karşılama 1.2x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+2.4
Hasılat yıllık %2.4 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+212.8
Net kâr zararlıdan kârlıya döndü (2026/3). Önemli iyileşme.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 162.2M). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr -331.0M).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
67/100
İyi sağlamlık (67/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+53.1%
Artı %53.1 beklenen değer (26.71) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %67.
Bileşenler: FK hedefi: 27.68 | PD/DD hedefi: 52.35 | EV/EBITDA hedefi: 30.65 | DCF hedefi: 11.10
Damodaran Değerleme
32/100
Düşük Damodaran skoru (32/100). ROIC (%3.7) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
44/100
Yüksek borç riski (44/100). Faiz karşılama oranı 1.2x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 2.7x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 67/100 | Borç Servis: 52/100 | Kalite: 38/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%3.7
ROIC (%3.7) sermaye maliyetinin (31.6%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %31.6
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
11.10
DCF (11.10) güncel fiyatın %36.4 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 17.45
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
6/9
Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺31.1
Graham değeri (₺31.1) güncel fiyatın %78.2 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
12.6x
vs 15.6x
Sektör medyanının %19 altında — ucuz
PD/DD Oranı
0.56x
vs 1.92x
Sektörden %71 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
4.7x
vs 8.2x
Sektörden %43 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%3.7
vs %31.6 WACC
ROIC 27.9 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%4.0
vs %19.7 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %4.0
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
TATGD — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.