/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Damodaran ?
32/100
Dalio Risk ?
63/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Graham ?
p17.1
Pahalı
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
72%
Değerleme
Potansiyel?
-9.6%
ROIC ?
7.7%
DCF Değer ?
28.08
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Veri
Veri ?
9008
1991-06-17 → 2026-08-19
Risk Analizi (VaR)
Orta
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%30.2
VaR 95% ?
%2.99
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%4.29
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%3.54
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%18.2
09.04.2026 → 02.06.2026
Çarpıklık ?
2.28
Parametrik%2.99
Historik%2.25
Cornish-Fisher%0.67
Getiri Dağılımı
Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (2385.00), TRAMA-99 çizgisi (2425.41) ile yakın seviyede (%-1.7). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Fiyat:: 2385.0
TRAMA: 2425.4094
Fark: %-1.7
Karlılık
Net Kâr Marjı
%11.9
Net kâr marjı %11.9 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +0.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%7.7
ROE %7.7 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%30.7
FAVÖK marjı %30.7 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%37.1
Hasılat başına brüt kâr %37.1. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-9.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-9.9'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Değerleme
F/K Oranı
23.8x
Sektör: 19.3x
F/K 23.8x — sektör medyanının (19.3x) %24 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
1.84x
Sektör: 2.38x
PD/DD 1.84x — sektör medyanı (2.38x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
12.0x
Sektör: 11.7x
EV/EBITDA 12.0x — sektör medyanının (11.7x) %3 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Borçluluk
Cari Oran
1.20x
Cari oran 1.20x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
3.2x
Net Borç/EBITDA 3.2x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
0.65x
Borç/Özkaynak 0.65x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
12.8x
Faiz karşılama 12.8x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+0.5
Hasılat yıllık %0.5 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+1.6
Net kâr yıllık %1.6 artmış — pozitif ancak ılımlı büyüme.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 342.4M). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 299.8M).
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
49/100
Orta düzey sağlamlık (49/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-9.6%
Eksi %9.6 beklenen değer (2155.45) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 1931.76 | PD/DD hedefi: 3144.24 | EV/EBITDA hedefi: 2325.36 | DCF hedefi: 596.25
Damodaran Değerleme
32/100
Düşük Damodaran skoru (32/100). ROIC (%7.7) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
63/100
Orta düzey borç riski (63/100). Faiz karşılama oranı 12.8x — güçlü. Borç/EBITDA 3.2x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 76/100 | Borç Servis: 80/100 | Kalite: 89/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%7.7
ROIC (%7.7) sermaye maliyetinin (10.7%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %10.7
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
28.08
DCF (28.08) güncel fiyatın %98.8 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 2385.00
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik.
Nötr
Graham İçsel Değer
p17.1
Graham içsel değer: p17.1. Pahalı
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
F/K Oranı
23.8x
vs 19.3x
Sektör medyanının %24 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
1.84x
vs 2.38x
Sektörden %23 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
12.0x
vs 11.7x
Sektörden %3 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%7.7
vs %10.7 WACC
ROIC 2.9 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%11.9
vs %30.7 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %11.9
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
SSE — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.