/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
30/100
Zayıf
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
26/100
Dalio Risk ?
52/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺2.3
Pahalı
Активная метрика?
3/4
Уверенность?
64%
Сводка надежности Lothien
56/100
Lothien Sağlamlık: Orta (56/100)
Karışık sinyaller. Hem olumlu hem olumsuz göstergeler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 6 | Negatif: 5 | Nötr: 2
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺22M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+315.7 arttı (₺5M → ₺22M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-43.6 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Orta Seviye Borç
Net borç/özkaynak 0.76x. Yönetilebilir seviyede ama takip edilmeli.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (₺50M) kârın %224'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+37.4 arttı (₺61M → ₺84M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 100.0. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Düşük ROE
ROE: %2.3. Sermaye getirisi yetersiz — enflasyonun altında.
Lothien Sağlamlık Skoru: 30/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı zayıf görünüyor.
Reel Kâr Büyümesi Var
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel net kâr %+288.5 arttı. Gerçek anlamda büyüyor.
Mevsimsel Toparlanma, Ama Trend Bozuk
Çeyreklik artış (%+315.7) ama yıllık bazda düşüş (%-43.6). Mevsimsel toparlanma var ama uzun vadeli trend zayıf.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-39.9 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Çok Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%62.0
VaR 95% ?
%6.56
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%9.22
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%9.37
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%66.6
28.08.2026 → 30.09.2026
Асимметрия ?
0.04
Parametrik%6.56
Historik%6.69
Cornish-Fisher%6.43
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-29.9%
ROIC ?
2.6%
Долговой цикл?
Geç Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+315.7 artarak 22.5M TL oldu
Yıllık net kâr %-43.6 geriledi
Hasılat çeyreklik %+10.4 büyüdü (362.1M TL)
Yıllık hasılat büyümesi ılımlı (%+3.7)
Brüt kâr marjı düşük: %15.9
Brüt marj değişimi: %+1.6 puan
Net kâr marjı: %6.2
FAVÖK çeyreklik %+37.4 büyüdü (83.6M TL)
FAVÖK marjı: %23.1
Toplam borç: 734.4M TL
Net borç hasılatın üzerinde: 529.2M TL
Borç/Özkaynak oranı: 1.06x
Cari oran: 1.63x — yeterli likidite
Nakit %-43.7 azaldı → 205.2M TL
İşletme nakit akışı pozitif: 105.2M TL
Serbest nakit akışı pozitif: 50.5M TL
ROE düşük: %3.2
ROA düşük: %1.2
Toplam varlıklar: 1.8B TL (%+3.4)
Özkaynak %+9.9 arttı → 695.7M TL
İşletme kârı pozitif: 52.0M TL
İşletme kârı büyüme: %+343.9
Faiz karşılama oranı güçlü: 9.1x (Faiz: 9.1M TL)
Ödenmiş sermaye: 372.5M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 409.3M TL
İşletme sermayesi değişimi: %-7.9
CAPEX: 54.7M TL (Hasılatın %15.1'i)
Son 2 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-40.9 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 7.07 TL
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr %288.5 arttı (enflasyon düzeltmeli) — gerçek büyüme var
Reel özkaynak son 40 çeyrekte %238 arttı — gerçek sermaye birikimi
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺22M | ₺22M | %+288.5 | ₺362M | ₺362M | %12.9 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺5M | ₺6M | %-74.2 | ₺328M | ₺351M | %3.4 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-19M | ₺-22M | %-387.4 | ₺334M | ₺394M | %-13.3 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺6M | ₺8M | %-85.2 | ₺174M | ₺214M | %4.5 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺40M | ₺53M | %+62.3 | ₺349M | ₺461M | %30.4 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-23M | ₺-32M | %-751.0 | ₺274M | ₺384M | %-19.2 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-3M | ₺-5M | %-233.5 | ₺273M | ₺421M | %-2.2 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺2M | ₺4M | %-100.0 | ₺295M | ₺483M | %2.1 |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%6.2
Net kâr marjı %6.2 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +4.6 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%2.3
ROE %2.3 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%23.1
FAVÖK marjı %23.1 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%15.9
Hasılat başına brüt kâr %15.9. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%4.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %4.4'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
Оценка
F/K Oranı
100.0x
Сектор: 11.2x
F/K 100.0x — sektör medyanının (11.2x) %797 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
2.24x
Сектор: 1.57x
PD/DD 2.24x — sektör medyanının (1.57x) %43 üzerinde.
EV/EBITDA
10.5x
Сектор: 7.2x
EV/EBITDA 10.5x — sektör medyanının (7.2x) %46 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
1.63x
Cari oran 1.63x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
3.7x
Net Borç/EBITDA 3.7x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
1.06x
Borç/Özkaynak 1.06x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
5.6x
Faiz karşılama 5.6x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+3.7
Hasılat yıllık %3.7 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-43.6
Net kâr yıllık %-43.6 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q2 (Nis-Haz)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 505.5B). En zayıf çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr -11.1M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
30/100
Zayıf sağlamlık (30/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-29.9%
Eksi %29.9 beklenen değer (2.93) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %64.
Bileşenler: FK hedefi: 1.04 | PD/DD hedefi: 2.99 | EV/EBITDA hedefi: 2.87
Damodaran Değerleme
26/100
Düşük Damodaran skoru (26/100). ROIC (%2.6) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
52/100
Orta düzey borç riski (52/100). Faiz karşılama oranı 5.6x — güçlü. Borç/EBITDA 3.7x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 52/100 | Borç Servis: 89/100 | Kalite: 39/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%2.6
ROIC (%2.6) sermaye maliyetinin (32.1%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %32.1
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺2.3
Güncel fiyat Graham değerinin %45.0 üzerinde (₺2.3) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
100.0x
vs 11.2x
Sektör medyanının %797 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
2.24x
vs 1.57x
Sektörden %43 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
10.5x
vs 7.2x
Sektörden %46 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%2.6
vs %32.1 WACC
ROIC 29.5 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%1.3
vs %16.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %1.3
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (4.18), TRAMA-99 çizgisinin %40.9 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 4.18
TRAMA: 7.07
Разница: %-40.9
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
SANFM — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.