S68Singapore Exchange Limited

Industrials

🇸🇬 Singapur Borsası

21.00

SGD

Талдау бағалары

Lothien беріктік ұпайы?

48/100

Orta

Neden bu skor?

Қатысымдық қаржы ?

—

Стандарт бойынша толық мәлімет →

Damodaran ?

52/100

Dalio Risk ?

96/100

Piotroski ?

7/9

Güçlü

Graham ?

S$5.7

Pahalı

Белсенді метрика?

4/4

Сенім?

75%

Lothien беріктік қорытындысы

61/100

Lothien Sağlamlık: Güçlü (61/100)

Net Kâr Pozitif

Son çeyrekte S$175M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.

Kâr Stabil

Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%+0.0). İstikrarlı seyir.

Yüksek Net Kâr Marjı

Net kâr marjı %44.8. Her 100S$ satıştan 45S$ kâr kalıyor.

Net Nakit Pozisyonu

Şirketin nakdi borçlarından S$1.1B fazla. Borç riski düşük.

Güçlü Nakit Üretimi

Serbest nakit akışı (S$197M) kârın %113'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.

Yüksek F/K Uyarısı

Trailing F/K: 32.0. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.

Yüksek PD/DD

PD/DD: 9.45. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.

Yüksek EV/EBITDA

EV/EBITDA: 22.1. Pahalı değerleme.

Yüksek ROE

Özkaynak getirisi (ROE): %29.6. Sermaye verimli kullanılıyor.

Деректер күні 2026-10-16 Инвестициялық кеңес емес; сандар ережеге негізделген модель нәтижесі. Бағалар қалай есептеледі

Бағалау төлқұжаты

Әдістеме Бағалар қалай есептеледі · Бағалау табелі

Деректер күні 2026-10-16

Жаңарту жиілігі Жұмыс күндері Стамбул уақытымен 19:30-да жоспарлы талдау; әр символ әр іске қосуда жаңармауы мүмкін

Әдістеме қысқашаLothien сенімділік ұпайы (0–100) — жарияланған қаржылық есептілік пен баға деректерінен тұрақты ережелер бойынша есептелетін ішкі ұпайлардың салмақталған жиынтығы (Дамодаран бағалауы, Далио тәуекелі, Пиотроски F-көрсеткіші, пайда сапасы, моментум және басқалары). Ережелер қамтылған әр акцияға секторға қарай өзгеретін салмақтармен автоматты түрде қолданылады.

ЖорамалдарЕсептеулер компания жариялаған соңғы қаржылық есептілікке және кешігуі мүмкін баға деректеріне негізделеді. Төрт тоқсан жарияланбаған кезеңдерде жылдық көрсеткіштер бар тоқсандардан масштабталуы мүмкін. Тәуекелсіз мөлшерлеме, тәуекел сыйлықақысы және ұзақ мерзімді өсім сияқты модель параметрлері әр биржа үшін тұрақты жорамалдар болып табылады және нақты компанияға қатысты күтуді қамтымайды.

Мүдделер қақтығысыLothien операторы MIDAK немесе оның командасы осы акцияларда позиция ұстай ма, бұл туралы мәлімдеме жарияланбаған. Көрсеткіштер мұндай позиция ескерілмей, бірдей ережелермен автоматты түрде шығарылады.

ЕскертуБұл ақпарат инвестициялық кеңес беру аясына жатпайды және инвестициялық ұсыныс емес. Көрсеткіштер ережелерге негізделген модельдердің нәтижесі; олар сіздің қаржылық жағдайыңызға немесе тәуекел мен кіріс бойынша қалауыңызға сәйкес келмеуі мүмкін. Тек осы ақпаратқа сүйеніп инвестициялық шешім қабылдау күткен нәтижені бермеуі мүмкін.

Модель нәтижесі; инвестициялық кеңес емес; модельдер арасында айырмашылық болуы мүмкін. Қате туралы хабарлау

Деректер ?

6505

2000-11-23 → 2026-10-16

Тәуекел талдауы (VaR) Orta

252 күн

Жылдық құбылмалылық ?

%22.6

VaR 95% ?

%2.25

күнделікті макс шығын

VaR 99% ?

%3.22

күнделікті макс шығын

CVaR 95% ?

%3.12

күтілетін шығын (құйрық)

Макс төмендеу ?

%19.3

26.08.2026 → 08.10.2026

Асимметрия ?

-0.36

Parametrik%2.25

Historik%1.99

Cornish-Fisher%2.29

Табыс бөлінуі

Бағалау

Әлеует?

-40.5%

ROIC ?

58.6%

DCF Мәні ?

16.52

Қарыз циклі?

Erken Genişleme

Теңгерімдік талдау? Q2026/6

Net kâr çeyreklik yatay seyrede (174.6M SGD, %+0.0)

Yıllık net kâr büyümesi sınırlı (%+7.8)

Hasılat çeyreklik yatay kaldı (389.9M SGD)

Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+13.8)

Brüt kâr marjı güçlü: %74.4

Net kâr marjı yüksek: %44.8

FAVÖK yatay seyrede (239.3M SGD)

FAVÖK marjı güçlü: %61.4

Toplam borç: 675.8M SGD

Net nakit pozisyonunda: -1.1B SGD (borçsuz)

Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.29x

Cari oran: 1.62x — yeterli likidite

Nakit ve benzerleri: 1.8B SGD

İşletme nakit akışı pozitif: 217.7M SGD

Serbest nakit akışı pozitif: 197.2M SGD

ROE düşük: %7.4

ROA: %3.8

Toplam varlıklar: 4.5B SGD (%+0.0)

Özkaynak: 2.4B SGD (%+0.0)

İşletme kârı pozitif: 221.9M SGD

Faiz karşılama oranı güçlü: 67.0x (Faiz: 3.6M SGD)

Ödenmiş sermaye: 1.1B SGD

Net işletme sermayesi pozitif: 1.3B SGD

CAPEX: 20.5M SGD (Hasılatın %5.3'i)

Son 8 çeyrek ardışık kâr

Fiyat TRAMA-99 altında: %-10.9 — teknik trend olumsuz

Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 23.57 SGD

Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %75'i

Іргелі және техникалық талдау

Табыстылық

Net Kâr Marjı %44.8

Net kâr marjı %44.8 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre +0.0 puan artış.

ROE – Özkaynak Getirisi (TTM) %29.6

ROE %29.6 — yüksek özkaynak verimliliği.

FAVÖK Marjı %61.4

FAVÖK marjı %61.4 — operasyonel olarak çok verimli.

Brüt Kâr Marjı %74.4

Hasılat başına brüt kâr %74.4. Güçlü fiyatlama gücü.

Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM) %50.6

TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %50.6'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.

Бағалау

F/K Oranı 32.0x Сектор: 15.9x

F/K 32.0x — sektör medyanının (15.9x) %101 üzerinde. Pahalı bölge.

PD/DD Oranı 9.45x Сектор: 2.44x

PD/DD 9.45x — sektör medyanının %287 üzerinde. Pahalı defter değeri.

EV/EBITDA 22.1x Сектор: 7.3x

EV/EBITDA 22.1x — sektör medyanının (7.3x) %204 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.

Қарыздылық

Cari Oran 1.62x

Cari oran 1.62x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.

Net Borç / EBITDA 0.7x

Net Borç/EBITDA 0.7x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.

Borç / Özkaynak 0.29x

Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.

Faiz Karşılama Oranı 67.0x

Faiz karşılama 67.0x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.

Өсу

Hasılat Büyümesi (YoY) %+13.8

Hasılat yıllık %13.8 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.

Net Kâr Büyümesi (YoY) %+7.8

Net kâr yıllık %7.8 artmış — pozitif ancak ılımlı büyüme.

Sezonsellik Analizi Q4 (Eki-Ara)

Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 168.3M). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 162.0M).

Ұпай түсіндірмелері

Lothien Sağlamlık

48/100

Orta düzey sağlamlık (48/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.

Orta

Potansiyel

-40.5%

Eksi %40.5 beklenen değer (12.43) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.

Bileşenler: FK hedefi: 10.43 | PD/DD hedefi: 5.81 | EV/EBITDA hedefi: 6.88 | DCF hedefi: 16.52

Damodaran Değerleme

52/100

Orta Damodaran skoru (52/100). ROIC (%58.6) – WACC (%9.7) farkı +48.8 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.

Orta

Dalio Risk Analizi

96/100

Düşük borç riski (96/100). Faiz karşılama oranı 67.0x — güçlü. Borç/EBITDA 0.7x — sağlıklı aralıkta.

Kaldıraç: 92/100 | Borç Servis: 90/100 | Kalite: 100/100

ROIC – Sermaye Getirisi

%58.6

ROIC (%58.6) sermaye maliyetini 48.8 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.

WACC: %9.7

DCF İndirgenmiş Nakit Akışı

16.52

DCF (16.52) güncel fiyatın %20.9 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.

Mevcut fiyat: 20.89

Borç Döngüsü Fazı

Erken Genişleme

Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.

Piotroski F-Score

7/9

Güçlü Piotroski F-Score (7/9). Karlılık, kaldıraç ve operasyonel verimlilik kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.

Güçlü

Graham İçsel Değer

S$5.7

Graham içsel değer: S$5.7. Pahalı

Pahalı

⚖️ Сектор салыстыруы

F/K Oranı

32.0x vs 15.9x

Sektör medyanının %101 üzerinde — pahalı

PD/DD Oranı

9.45x vs 2.44x

Sektörden %287 daha pahalı (defter değerine göre)

EV/EBITDA

22.1x vs 7.3x

Sektörden %204 daha yüksek EV/EBITDA

ROIC vs WACC

%58.6 vs %9.7 WACC

ROIC 48.8 baz puan sermaye maliyetini aşıyor

Net Kâr Marjı (TTM)

%44.8 vs %61.4 EBITDA marjı

TTM net kâr marjı %44.8

TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi

Fiyat (21.00), TRAMA-99 çizgisinin %10.9 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.

Баға:: 21.00

TRAMA: 23.57

Айырмашылық: %-10.9

Графиктер

Көрсеткіштер

BB ауытқуы ?

RSI шектері ?

Баға графигі ?

RSI (14) ?

Боллинджер жолақтары ?

MACD ?

Алтын негіздегі баға + TRAMA (Акция / Грамм алтын) ?

P/E коэффициенті ?

P/B коэффициенті ?

EBITDA ?

Таза айналым капиталы ?

Ағымдағы коэффициент ?

S68 — Қатысымдық қаржыға сәйкестік

Жүктелуде…

Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.