/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
9/100
Dalio Risk ?
75/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺14.7
Pahalı
مقياس نشط?
3/4
ثقة?
69%
التقييم
إمكانية?
-51.8%
ROIC ?
1.8%
دورة الديون?
Erken Genişleme
البيانات
البيانات ?
811
2023-06-14 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Çok Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%78.8
VaR 95% ?
%7.88
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%11.26
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%9.98
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%51.0
27.01.2026 → 02.07.2026
الانحراف ?
-0.07
Parametrik%7.88
Historik%9.94
Cornish-Fisher%7.99
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %58.0 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel brüt kâr marjı %21.8 → %32.7 (genişledi)
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺8M | ₺8M | %-58.0 | ₺650M | ₺650M | %0.7 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺17M | ₺18M | %-98.4 | ₺610M | ₺652M | %1.8 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺988M | ₺1.2B | %+2923.5 | ₺611M | ₺719M | %112.7 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺31M | ₺38M | %-12.6 | ₺531M | ₺653M | %5.2 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺33M | ₺44M | %-53.0 | ₺796M | ₺1.1B | %6.1 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺67M | ₺94M | %+22.1 | — | — | — |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺47M | ₺77M | %-71.6 | — | — | — |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺151M | ₺270M | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (177.00), TRAMA-99 çizgisinin %13.7 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
السعر:: 177.0
TRAMA: 155.6702
الفرق: %+13.7
الربحية
Net Kâr Marjı
%1.2
Net kâr marjı %1.2 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -1.6 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%25.9
ROE %25.9 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%25.4
FAVÖK marjı %25.4 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%32.7
Hasılat başına brüt kâr %32.7. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-49.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-49.9'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
التقييم
F/K Oranı
100.0x
القطاع: 14.5x
F/K 100.0x — sektör medyanının (14.5x) %589 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
31.47x
القطاع: 2.13x
PD/DD 31.47x — sektör medyanının %1378 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
89.9x
القطاع: 8.1x
EV/EBITDA 89.9x — sektör medyanının (8.1x) %1014 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
1.79x
Cari oran 1.79x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
1.1x
Net Borç/EBITDA 1.1x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.40x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
6.8x
Faiz karşılama 6.8x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-18.3
Hasılat yıllık %-18.3 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-77.0
Net kâr yıllık %-77.0 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q2 (Nis-Haz)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 64.2M). En zayıf çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr 39.1M).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
23/100
Çok zayıf sağlamlık (23/100). Birden fazla kritik gösterge kırmızı: borç yükü yüksek, kârlılık düşük veya değerleme aşırı.
Çok Zayıf
Potansiyel
-51.8%
Eksi %51.8 beklenen değer (94.28) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %69.
Bileşenler: FK hedefi: 48.85 | PD/DD hedefi: 48.85 | EV/EBITDA hedefi: 48.85
Damodaran Değerleme
9/100
Düşük Damodaran skoru (9/100). ROIC (%1.8) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
75/100
Düşük borç riski (75/100). Faiz karşılama oranı 6.8x — güçlü. Borç/EBITDA 1.1x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 90/100 | Borç Servis: 95/100 | Kalite: 66/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%1.8
ROIC (%1.8) sermaye maliyetinin (42.1%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %42.1
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
₺14.7
Güncel fiyat Graham değerinin %92.5 üzerinde (₺14.7) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
100.0x
vs 14.5x
Sektör medyanının %589 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
31.47x
vs 2.13x
Sektörden %1378 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
89.9x
vs 8.1x
Sektörden %1014 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%1.8
vs %42.1 WACC
ROIC 40.3 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%43.5
vs %61.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %43.5
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
PASEU — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.