/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
42/100
Orta
قيست أوزان درجة العوامل وأوزان الآفاق الزمنية من البيانات السابقة للشركات المتداولة اليوم فقط؛ ولا تدخل في هذا القياس الشركات التي خرجت من البورصة في الماضي.
Neden bu skor?
Damodaran ?
24/100
Dalio Risk ?
76/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺38.0
Pahalı
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
75%
ملخص متانة لوذيان
79/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (79/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 8 | Negatif: 3 | Nötr: 0
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺25M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+314.4 arttı (₺6M → ₺25M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+11783.6 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
4 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 4 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Güçlü Likidite
Cari oran 2.09x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (₺29M) kârın %118'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+55.6 arttı (₺47M → ₺73M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 30.7. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Reel Kâr Büyümesi Var
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel net kâr %+287.2 arttı. Gerçek anlamda büyüyor.
Reel Hasılat Daralması
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel hasılat %-13.3 düştü. Şirket reel olarak küçülüyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-20.8 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات
بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية
كيف تُحسب الدرجات
· بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات
2026-10-16
وتيرة التحديث
تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل
ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.
الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.
تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.
تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.
ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ
تحليل المخاطر (VaR)
Çok Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%70.5
VaR 95% ?
%7.45
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%10.48
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%9.94
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%79.1
20.05.2026 → 30.09.2026
الانحراف ?
0.20
Parametrik%7.45
Historik%9.59
Cornish-Fisher%7.15
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
-42.5%
ROIC ?
25.4%
قيمة DCF ?
10.46
دورة الديون?
Erken Genişleme
تحليل الميزانية العمومية?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+314.4 artarak 24.6M TL oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+11783.6
Hasılat çeyreklik %-7.2 düştü (221.7M TL)
Yıllık hasılat büyümesi ılımlı (%+2.3)
Brüt kâr marjı güçlü: %54.0
Net kâr marjı: %11.1
FAVÖK çeyreklik %+55.6 büyüdü (72.7M TL)
FAVÖK marjı güçlü: %32.8
Toplam borç %+13.8 arttı → 178.0M TL
Net borç: 148.0M TL
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.35x
Cari oran güçlü: 2.09x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %-46.4 azaldı → 30.1M TL
İşletme nakit akışı pozitif: 65.2M TL
Serbest nakit akışı pozitif: 29.1M TL
ROE düşük: %4.9
ROA: %2.7
Toplam varlıklar %+15.0 büyüdü → 911.5M TL
Özkaynak %+12.9 arttı → 505.0M TL
İşletme kârı pozitif: 67.3M TL
İşletme kârı büyüme: %+20.7
Faiz karşılama oranı güçlü: 4.9x (Faiz: 14.7M TL)
Ödenmiş sermaye: 23.9M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 286.8M TL
CAPEX: 36.1M TL (Hasılatın %16.3'i)
Son 6 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-38.1 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 150.12 TL
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %60'i
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %287.2 arttı (enflasyon düzeltmeli) — gerçek büyüme var
Reel hasılat %13.3 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Yıllık %32 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺25M | ₺25M | %+287.2 | ₺222M | ₺222M | %19.5 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺6M | ₺6M | %-78.3 | ₺239M | ₺256M | %5.3 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺25M | ₺29M | %+42.2 | ₺186M | ₺219M | %24.4 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺17M | ₺21M | %+7423.9 | ₺156M | ₺192M | %18.3 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺207,299 | ₺273,864 | %-98.0 | ₺217M | ₺286M | %0.3 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺10M | ₺13M | %-9.5 | ₺220M | ₺307M | %12.4 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-10M | ₺-15M | %-175.5 | ₺97M | ₺149M | %-10.7 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺12M | ₺20M | %-42.6 | ₺157M | ₺257M | %18.1 |
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı
%11.1
Net kâr marjı %11.1 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +8.6 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%15.2
ROE %15.2 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%32.8
FAVÖK marjı %32.8 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%54.0
Hasılat başına brüt kâr %54.0. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-1.2
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-1.2'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
التقييم
F/K Oranı
30.7x
القطاع: 14.7x
F/K 30.7x — sektör medyanının (14.7x) %108 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
4.39x
القطاع: 1.18x
PD/DD 4.39x — sektör medyanının %272 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
10.0x
القطاع: 6.5x
EV/EBITDA 10.0x — sektör medyanının (6.5x) %52 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
2.09x
Cari oran 2.09x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
0.7x
Net Borç/EBITDA 0.7x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.35x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
4.9x
Faiz karşılama 4.9x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+2.3
Hasılat yıllık %2.3 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+11783.6
Net kâr yıllık %11783.6 artmış (2026/6) — olağanüstü kâr büyümesi.
Sezonsellik Analizi
Q3 (Tem-Eyl)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr 14.3M). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr -11.4M).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
42/100
Orta düzey sağlamlık (42/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-42.5%
Eksi %42.5 beklenen değer (53.47) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 46.31 | PD/DD hedefi: 25.99 | EV/EBITDA hedefi: 61.04 | DCF hedefi: 23.25
Damodaran Değerleme
24/100
Düşük Damodaran skoru (24/100). ROIC (%25.4) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
76/100
Düşük borç riski (76/100). Faiz karşılama oranı 4.9x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 0.7x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 84/100 | Borç Servis: 93/100 | Kalite: 72/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%25.4
ROIC (%25.4) sermaye maliyetinin (42.1%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %42.1
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
10.46
DCF (10.46) güncel fiyatın %88.7 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 93.00
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺38.0
Güncel fiyat Graham değerinin %59.1 üzerinde (₺38.0) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
30.7x
vs 14.7x
Sektör medyanının %108 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
4.39x
vs 1.18x
Sektörden %272 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
10.0x
vs 6.5x
Sektörden %52 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%25.4
vs %42.1 WACC
ROIC 16.7 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%9.0
vs %29.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %9.0
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (93.00), TRAMA-99 çizgisinin %38.1 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 93.00
TRAMA: 150.12
الفرق: %-38.1
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
ONCSM — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.