/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Damodaran ?
13/100
Dalio Risk ?
45/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.4109 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Aktif Metrik?
2/4
Güven?
51%
Değerleme
Potansiyel?
-38.2%
ROIC ?
3.2%
Borç Döngüsü?
Daralma
Veri
Veri ?
1285
2021-07-27 → 2026-09-03
Risk Analizi (VaR)
Çok Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%99.8
VaR 95% ?
%9.61
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%13.90
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%12.78
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%54.0
06.01.2026 → 03.02.2026
Çarpıklık ?
-1.53
Parametrik%9.61
Historik%9.94
Cornish-Fisher%10.66
Getiri Dağılımı
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler?
Reel net kâr %156.0 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %14.5 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel brüt kâr marjı %65.6 → %41.6 (daraldı)
Reel ROE %-21.0 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %49 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-32M | ₺-52M | %-156.0 | ₺64M | ₺105M | %-21.0 |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺-52M | ₺-93M | %-523.2 | ₺51M | ₺91M | %-35.7 |
| 2023/12 | %65 | ×2.23 | ₺10M | ₺22M | %-9.1 | ₺69M | ₺153M | %7.7 |
| 2023/9 | %62 | ×2.45 | ₺10M | ₺24M | %-20.1 | ₺69M | ₺168M | %7.7 |
| 2023/6 | %38 | ×3.06 | ₺10M | ₺30M | %-6.1 | ₺69M | ₺211M | %7.7 |
| 2023/3 | %51 | ×3.26 | ₺10M | ₺32M | %-11.1 | ₺69M | ₺224M | %7.7 |
| 2022/12 | %64 | ×3.67 | ₺-10M | ₺-36M | %-192.8 | ₺67M | ₺247M | %-11.7 |
| 2022/9 | %83 | ×3.95 | ₺-10M | ₺-39M | %-193.4 | ₺67M | ₺266M | %-11.7 |
Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi
Fiyat (36.08), TRAMA-99 çizgisinin %77.7 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.
Fiyat:: 36.08
TRAMA: 20.2998
Fark: %+77.7
Karlılık
Bilanço verisi yok
Değerleme
PD/DD Oranı
9.15x
Sektör: 1.46x
PD/DD 9.15x — sektör medyanının %527 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
97.9x
Sektör: 9.0x
EV/EBITDA 97.9x — sektör medyanının (9.0x) %991 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Borçluluk
Cari Oran
0.98x
Cari oran 0.98x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
7.2x
Net Borç/EBITDA 7.2x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
0.73x
Borç/Özkaynak 0.73x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
0.6x
Faiz karşılama 0.6x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Büyüme
Bilanço verisi yok
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
19/100
Çok zayıf sağlamlık (19/100). Birden fazla kritik gösterge kırmızı: borç yükü yüksek, kârlılık düşük veya değerleme aşırı.
Çok Zayıf
Potansiyel
-38.2%
Eksi %38.2 beklenen değer (21.86) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %51.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 8.85 | EV/EBITDA hedefi: 8.85
Damodaran Değerleme
13/100
Düşük Damodaran skoru (13/100). ROIC (%3.2) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
45/100
Yüksek borç riski (45/100). Faiz karşılama oranı 0.6x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 7.2x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 55/100 | Borç Servis: 32/100 | Kalite: 41/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%3.2
ROIC (%3.2) sermaye maliyetinin (40.1%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.1
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor.
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.4109 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektör Karşılaştırması
PD/DD Oranı
9.15x
vs 1.46x
Sektörden %527 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
97.9x
vs 9.0x
Sektörden %991 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%3.2
vs %40.1 WACC
ROIC 36.9 baz puan sermaye maliyetinin altında
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
MANAS — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.