/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
25/100
Zayıf
قيست أوزان درجة العوامل وأوزان الآفاق الزمنية من البيانات السابقة للشركات المتداولة اليوم فقط؛ ولا تدخل في هذا القياس الشركات التي خرجت من البورصة في الماضي.
Neden bu skor?
Damodaran ?
20/100
Dalio Risk ?
84/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Graham ?
₺299.0
Pahalı
مقياس نشط?
3/4
ثقة?
69%
ملخص متانة لوذيان
0/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (0/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumsuz | Uzun Vade: Olumsuz | Pozitif: 3 | Negatif: 12 | Nötr: 1
Net Zarar
Son çeyrekte -₺111M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-628.3 geriledi (₺21M → -₺111M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-628.3 düştü. Uzun vadede endişe verici.
Hasılat Geriledi
Satış gelirleri çeyreklik %-16.7 düştü. Talep zayıflıyor veya mevsimsel etki var.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-16.7 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %32.1 → %-61.1 (-93.2 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından ₺194M fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 2.27x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-223.0 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 9.25. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 38.5. Pahalı değerleme.
Negatif ROE
ROE: %-8.4. Şirket özsermayesini eritiyor.
Lothien Sağlamlık Skoru: 25/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı zayıf görünüyor.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-548.6 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Reel Hasılat Daralması
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel hasılat %-29.3 düştü. Şirket reel olarak küçülüyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+114.7 artabilir (-₺111M → ₺16M).
تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات
بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية
كيف تُحسب الدرجات
· بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات
2026-10-16
وتيرة التحديث
تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل
ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.
الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.
تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.
تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.
ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%48.1
VaR 95% ?
%5.19
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%7.25
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%5.57
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%54.2
13.01.2026 → 16.10.2026
الانحراف ?
0.96
Parametrik%5.19
Historik%4.30
Cornish-Fisher%4.19
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
-49.9%
ROIC ?
4.0%
قيمة DCF ?
549.78
دورة الديون?
Erken Genişleme
تحليل الميزانية العمومية?
Q2026/6
Yıllık net kâr %-628.3 geriledi
Yıllık hasılat daraldı (%-16.7)
Brüt kâr marjı düşük: %-61.1
Net kâr marjı negatif: %-116.8 — zarar ediyor
FAVÖK marjı düşük: %-61.1
Toplam borç: 0 TL
Net nakit pozisyonunda: -193.7M TL (borçsuz)
Cari oran güçlü: 2.27x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit ve benzerleri: 193.7M TL
İşletme nakit akışı pozitif: 282.1M TL
Serbest nakit akışı pozitif: 243.8M TL
ROE negatif: %-13.8 — zarar var
ROA düşük: %-11.7
İşletme kârı negatif: -63.4M TL — faaliyet zararı
Ödenmiş sermaye: 4.2M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 169.4M TL
Yoğun yatırım dönemi: CAPEX/Hasılat %41.4 (39.4M TL)
Fiyat TRAMA-99 altında: %-25.8 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 2370.51 TL
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %548.6 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %29.3 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %32.1 → %-61.1 (daraldı)
Reel özkaynak son 34 çeyrekte %45 arttı — gerçek sermaye birikimi
Reel ROE %-55.2 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %32 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺-111M | ₺-111M | %-548.6 | ₺95M | ₺95M | %-55.2 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺21M | ₺25M | %-4.2 | ₺114M | ₺135M | %9.9 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺21M | ₺26M | %-7.0 | ₺114M | ₺141M | %9.9 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺21M | ₺28M | %-5.7 | ₺114M | ₺151M | %9.9 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺21M | ₺30M | %-18.4 | ₺114M | ₺160M | %9.9 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺23M | ₺36M | %-5.9 | ₺121M | ₺186M | %11.1 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺23M | ₺38M | %-8.2 | ₺121M | ₺198M | %11.1 |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺23M | ₺42M | %-7.8 | ₺121M | ₺215M | %11.1 |
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı
%-116.8
Net kâr marjı %-116.8 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -135.3 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-8.4
ROE %-8.4 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-61.1
FAVÖK marjı %-61.1 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%-61.1
Hasılat başına brüt kâr %-61.1. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%114.5
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %114.5'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
التقييم
PD/DD Oranı
9.25x
القطاع: 1.45x
PD/DD 9.25x — sektör medyanının %538 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
38.5x
القطاع: 6.3x
EV/EBITDA 38.5x — sektör medyanının (6.3x) %512 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
2.27x
Cari oran 2.27x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Borç / Özkaynak
0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
376.8x
Faiz karşılama 376.8x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-16.7
Hasılat yıllık %-16.7 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-628.3
Net kâr yıllık %-628.3 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 22.3M). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr -22.3M).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
25/100
Zayıf sağlamlık (25/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-49.9%
Eksi %49.9 beklenen değer (882.34) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %69.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 440.00 | EV/EBITDA hedefi: 440.00 | DCF hedefi: 549.78
Damodaran Değerleme
20/100
Düşük Damodaran skoru (20/100). ROIC (%4.0) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
84/100
Düşük borç riski (84/100). Faiz karşılama oranı 376.8x — güçlü.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 44/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%4.0
ROIC (%4.0) sermaye maliyetinin (46.0%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %46.0
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
549.78
DCF (549.78) güncel fiyatın %68.8 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 1760.00
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor.
Nötr
Graham İçsel Değer
₺299.0
Güncel fiyat Graham değerinin %83.0 üzerinde (₺299.0) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ مقارنة القطاع
PD/DD Oranı
9.25x
vs 1.45x
Sektörden %538 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
38.5x
vs 6.3x
Sektörden %512 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%4.0
vs %46.0 WACC
ROIC 42.0 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-11.0
vs %43.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-11.0
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (1760.00), TRAMA-99 çizgisinin %25.8 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 1760.00
TRAMA: 2370.51
الفرق: %-25.8
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
KSTUR — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.