/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
27/100
Zayıf
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
27/100
Dalio Risk ?
23/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -5.6716 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Активная метрика?
2/4
Уверенность?
51%
Сводка надежности Lothien
65/100
Lothien Sağlamlık: Güçlü (65/100)
Genel tablo olumlu. Finansal yapı sağlam, bazı riskler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 9 | Negatif: 7 | Nötr: 0
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺29M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+407.2 arttı (-₺10M → ₺29M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+127.3 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+20.2 arttı (₺8.0B → ₺9.6B). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+82.5 arttı. Şirket büyüyor.
Çok Düşük Net Kâr Marjı
Net kâr marjı sadece %0.3. Küçük bir maliyet artışı şirketi zarara sokabilir.
Yüksek Borçluluk
Net borç/özkaynak oranı 2.76x. Yüksek kaldıraç risk taşır, faiz yükü ağır olabilir.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (₺108M) kârın %368'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+262.9 arttı (₺162M → ₺586M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 100.0. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 24.1. Pahalı değerleme.
Düşük ROE
ROE: %0.0. Sermaye getirisi yetersiz — enflasyonun altında.
Lothien Sağlamlık Skoru: 27/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı zayıf görünüyor.
Reel Kâr Büyümesi Var
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel net kâr %+187.1 arttı. Gerçek anlamda büyüyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-29.7 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%45.0
VaR 95% ?
%4.78
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%6.71
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%5.83
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%47.7
14.05.2026 → 16.10.2026
Асимметрия ?
0.72
Parametrik%4.78
Historik%4.10
Cornish-Fisher%4.02
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-35.2%
ROIC ?
7.4%
Долговой цикл?
Daralma
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+407.2 artarak 29.4M TL oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+127.3
Hasılat çeyreklik %+20.2 büyüdü (9.6B TL)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+82.5)
Brüt kâr marjı düşük: %6.1
Brüt marj değişimi: %+1.1 puan
Net kâr marjı düşük: %0.3
FAVÖK çeyreklik %+262.9 büyüdü (586.4M TL)
FAVÖK marjı düşük: %6.1
Toplam borç: 6.0B TL
Net borç: 5.9B TL
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 2.81x
Cari oran: 1.35x — yeterli likidite
Nakit %+116.1 arttı → 113.7M TL
İşletme nakit akışı pozitif: 108.4M TL
Serbest nakit akışı pozitif: 108.1M TL
ROE düşük: %1.4
ROA düşük: %0.2
Toplam varlıklar %+10.7 büyüdü → 17.6B TL
Özkaynak %+6.4 arttı → 2.1B TL
İşletme kârı pozitif: 260.6M TL
İşletme kârı büyüme: %+80.4
Ödenmiş sermaye: 24.0M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 4.5B TL
CAPEX: 314,280 TL (Hasılatın %0.0'i)
Fiyat TRAMA-99 altında: %-30.8 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 390.73 TL
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %98'i
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr %187.1 arttı (enflasyon düzeltmeli) — gerçek büyüme var
Reel hasılat %12.3 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺29M | ₺29M | %+187.1 | ₺9.6B | ₺9.6B | %5.5 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-10M | ₺-10M | %-114.7 | ₺8.0B | ₺8.5B | %-1.9 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-59M | ₺-70M | %-241.0 | ₺9.4B | ₺11.1B | %-12.2 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺40M | ₺49M | %-65.2 | ₺6.5B | ₺7.9B | %8.1 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-108M | ₺-142M | %-702.9 | ₺5.2B | ₺6.9B | %-23.0 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-17M | ₺-24M | %-113.7 | ₺6.1B | ₺8.5B | %-3.6 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺111M | ₺172M | %+129.5 | ₺14.5B | ₺22.4B | %19.3 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺46M | ₺75M | %+106.3 | ₺4.1B | ₺6.7B | %11.1 |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%0.3
Net kâr marjı %0.3 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +0.4 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%0.0
ROE %0.0 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%6.1
FAVÖK marjı %6.1 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%6.1
Hasılat başına brüt kâr %6.1. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-0.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-0.1'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
F/K Oranı
100.0x
Сектор: 14.2x
F/K 100.0x — sektör medyanının (14.2x) %604 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
3.05x
Сектор: 1.57x
PD/DD 3.05x — sektör medyanının %94 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
24.1x
Сектор: 6.0x
EV/EBITDA 24.1x — sektör medyanının (6.0x) %300 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
1.35x
Cari oran 1.35x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
11.7x
Net Borç/EBITDA 11.7x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
2.81x
Borç/Özkaynak 2.81x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
1.3x
Faiz karşılama 1.3x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+82.5
Hasılat yıllık %82.5 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+127.3
Net kâr zararlıdan kârlıya döndü (2026/6). Önemli iyileşme.
Sezonsellik Analizi
Q3 (Tem-Eyl)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr 43.0M). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr -19.3M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
27/100
Zayıf sağlamlık (27/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-35.2%
Eksi %35.2 beklenen değer (175.20) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %51.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 140.82 | EV/EBITDA hedefi: 67.62
Damodaran Değerleme
27/100
Düşük Damodaran skoru (27/100). ROIC (%7.4) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
23/100
Yüksek borç riski (23/100). Faiz karşılama oranı 1.3x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 11.7x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 0/100 | Borç Servis: 51/100 | Kalite: 34/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%7.4
ROIC (%7.4) sermaye maliyetinin (26.2%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %26.2
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -5.6716 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
100.0x
vs 14.2x
Sektör medyanının %604 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
3.05x
vs 1.57x
Sektörden %94 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
24.1x
vs 6.0x
Sektörden %300 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%7.4
vs %26.2 WACC
ROIC 18.9 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%0.0
vs %1.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %0.0
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (270.25), TRAMA-99 çizgisinin %30.8 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 270.25
TRAMA: 390.73
Разница: %-30.8
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
INGRM — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.