/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
35/100
Zayıf
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
51/100
ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır; DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
68/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Cari oran verisi eksik (C6); brüt kâr, önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8); Banka/finans: kaldıraç/cari-oran/marj kriterleri uygulanamaz, skor kalan kriterlere göre normalize edildi
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.7960 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Активная метрика?
1/4
Уверенность?
53%
Сводка надежности Lothien
39/100
Lothien Sağlamlık: Zayıf (39/100)
Olumsuz göstergeler ağır basıyor. Finansal yapıda zayıflıklar mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumsuz | Pozitif: 7 | Negatif: 7 | Nötr: 0
Net Zarar
Son çeyrekte -₺12M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-95.0 geriledi (-₺6M → -₺12M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-123.8 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+262.3 arttı (₺99M → ₺359M). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+121.7 arttı. Şirket büyüyor.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %14.5 → %2.4 (-12.2 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından ₺72M fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 18.58x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-351.3 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Negatif ROE
ROE: %-33.9. Şirket özsermayesini eritiyor.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-282.2 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Reel Hasılat Büyümesi
Reel hasılat %+238.5 arttı. Gerçek büyüme var.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+41.3 artabilir (-₺12M → -₺7M).
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Çok Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%68.2
VaR 95% ?
%7.11
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%10.04
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%7.77
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%66.4
11.05.2026 → 29.09.2026
Асимметрия ?
0.72
Parametrik%7.11
Historik%6.43
Cornish-Fisher%6.15
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-16.6%
Долговой цикл?
Geç Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-95.0 düşerek -12.0M TL oldu
Yıllık net kâr %-123.8 geriledi
Hasılat çeyreklik %+262.3 büyüdü (358.6M TL)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+121.7)
Brüt kâr marjı düşük: %2.4
Brüt marj değişimi: %-12.2 puan
Net kâr marjı negatif: %-3.3 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %-351.3 düştü (-326.2M TL)
FAVÖK marjı düşük: %-91.0
Toplam borç: 1.4M TL
Net nakit pozisyonunda: -72.2M TL (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.02x
Cari oran güçlü: 18.58x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %+179721.8 arttı → 73.6M TL
İşletme nakit akışı pozitif: 74.4M TL
Serbest nakit akışı pozitif: 74.4M TL
ROE negatif: %-14.1 — zarar var
ROA düşük: %-13.1
Toplam varlıklar: 91.3M TL (%-4.9)
Özkaynak %-7.3 azaldı → 84.7M TL
İşletme kârı negatif: -6.5M TL — faaliyet zararı
Faiz gideri: 301,648 TL
Ödenmiş sermaye: 37.5M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 84.4M TL
İşletme sermayesi değişimi: %-7.2
Son 8 çeyrek ardışık zarar
Fiyat TRAMA-99 altında: %-27.4 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 11.18 TL
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %98'i
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr %282.2 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %238.5 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel brüt kâr marjı %14.5 → %2.4 (daraldı)
Reel özkaynak son 40 çeyrekte %84 eridi — enflasyon karşısında değer kaybı
Reel ROE %-56.5 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺-12M | ₺-12M | %-282.2 | ₺359M | ₺359M | %-56.5 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-6M | ₺-7M | %-161.4 | ₺99M | ₺106M | %-26.8 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-9M | ₺-11M | %-425.7 | ₺118M | ₺139M | %-41.0 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-3M | ₺-3M | %-146.5 | ₺110M | ₺136M | %-11.5 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-5M | ₺-7M | %-181.5 | ₺162M | ₺214M | %-24.0 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-6M | ₺-9M | %-350.6 | ₺184M | ₺258M | %-28.1 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-2M | ₺-3M | %-118.6 | ₺97M | ₺149M | %-8.1 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-11M | ₺-19M | %-466.1 | ₺136M | ₺223M | %-56.3 |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%-3.3
Net kâr marjı %-3.3 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +2.9 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-33.9
ROE %-33.9 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-91.0
FAVÖK marjı %-91.0 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%2.4
Hasılat başına brüt kâr %2.4. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%11.0
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %11.0'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Оценка
PD/DD Oranı
3.59x
Сектор: 2.69x
PD/DD 3.59x — sektör medyanının (2.69x) %34 üzerinde.
Задолженность
Cari Oran
18.58x
Cari oran 18.58x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Borç / Özkaynak
0.02x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
-645.5x
Faiz karşılama -645.5x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+121.7
Hasılat yıllık %121.7 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-123.8
Zarar %123.8 arttı — zararlar derinleşiyor.
Sezonsellik Analizi
Q2 (Nis-Haz)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr -4.8M). En zayıf çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr -7.0M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
35/100
Zayıf sağlamlık (35/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-16.6%
Eksi %16.6 beklenen değer (6.77) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %53.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 5.57
Damodaran Değerleme
51/100
Orta Damodaran skoru (51/100). Değer yaratma kapasitesi sınırlı. Eksik/sorunlu: ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır; DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Orta
Dalio Risk Analizi
68/100
Orta düzey borç riski (68/100). Faiz karşılama oranı -645.5x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 50/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 27/100
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Cari oran verisi eksik (C6); brüt kâr, önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.7960 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Сравнение секторов
PD/DD Oranı
3.59x
vs 2.69x
Sektörden %34 daha pahalı (defter değerine göre)
Net Kâr Marjı (TTM)
%-4.4
vs %-85.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-4.4
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (8.12), TRAMA-99 çizgisinin %27.4 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 8.12
TRAMA: 11.18
Разница: %-27.4
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
GRNYO — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.