/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
63/100
Güçlü
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
39/100
Dalio Risk ?
88/100
Piotroski ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Активная метрика?
3/4
Уверенность?
64%
Сводка надежности Lothien
17/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (17/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 6 | Negatif: 9 | Nötr: 0
Net Zarar
Son çeyrekte -₺128M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-345.4 geriledi (₺52M → -₺128M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-198.9 düştü. Uzun vadede endişe verici.
4 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 4 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-5.5 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %29.0 → %19.0 (-10.0 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından ₺794M fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 3.17x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Borç Azalıyor
Toplam borç çeyreklik %-42.4 düştü. Bilanço güçleniyor.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-30.0 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.59. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Düşük EV/EBITDA
EV/EBITDA: 2.8. Operasyonel kârlılığa göre ucuz değerleme.
Negatif ROE
ROE: %-0.7. Şirket özsermayesini eritiyor.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-329.4 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+57.7 artabilir (-₺128M → -₺54M).
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Çok Yüksek
152 дней
Годовая волатильность ?
%69.4
VaR 95% ?
%7.48
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%10.46
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%9.52
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%69.4
15.06.2026 → 16.10.2026
Асимметрия ?
0.32
Parametrik%7.48
Historik%7.45
Cornish-Fisher%7.01
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+76.5%
ROIC ?
8.9%
Значение DCF ?
5.83
Долговой цикл?
Erken Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-345.4 düşerek -127.7M TL oldu
Yıllık net kâr %-198.9 geriledi
Hasılat çeyreklik %+6.9 büyüdü (1.4B TL)
Yıllık hasılat daraldı (%-5.5)
Brüt kâr marjı düşük: %19.0
Brüt marj değişimi: %-10.0 puan
Net kâr marjı negatif: %-9.5 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %-30.0 düştü (256.3M TL)
FAVÖK marjı: %19.0
Toplam borç %-42.4 azaldı → 236.7M TL
Net nakit pozisyonunda: -794.4M TL (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.03x
Cari oran güçlü: 3.17x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit ve benzerleri: 1.0B TL
İşletme nakit akışı negatif: -7.6M TL
Serbest nakit akışı negatif: -10.3M TL — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE negatif: %-1.8 — zarar var
ROA düşük: %-1.5
Toplam varlıklar: 8.6B TL (%+3.8)
Özkaynak %+5.0 arttı → 7.0B TL
İşletme kârı pozitif: 131.1M TL
Ödenmiş sermaye: 609.0M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 2.4B TL
İşletme sermayesi değişimi: %+8.7
CAPEX: 2.8M TL (Hasılatın %0.2'i)
Fiyat TRAMA-99 altında: %-29.6 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 9.67 TL
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr %329.4 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel brüt kâr marjı %29.0 → %19.0 (daraldı)
Reel özkaynak son 10 çeyrekte %40 eridi — enflasyon karşısında değer kaybı
Reel ROE %-7.3 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺-128M | ₺-128M | %-329.4 | ₺1.4B | ₺1.4B | %-7.3 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺52M | ₺56M | %-66.1 | ₺1.3B | ₺1.4B | %3.1 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺139M | ₺164M | %+23.2 | ₺2.3B | ₺2.7B | %9.0 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-108M | ₺-133M | %-178.0 | ₺593M | ₺729M | %-8.8 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺129M | ₺171M | %-8.6 | ₺1.4B | ₺1.9B | — |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺133M | ₺187M | %+80.6 | ₺1.2B | ₺1.7B | — |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺67M | ₺103M | %-4.0 | ₺1.3B | ₺2.1B | %5.4 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺66M | ₺108M | — | ₺3.6B | ₺5.9B | — |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%-9.5
Net kâr marjı %-9.5 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -13.6 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-0.7
ROE %-0.7 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%19.0
FAVÖK marjı %19.0 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%19.0
Hasılat başına brüt kâr %19.0. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%4.5
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %4.5'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
Оценка
PD/DD Oranı
0.59x
Сектор: 1.98x
PD/DD 0.59x — sektör medyanının (1.98x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
2.8x
Сектор: 6.9x
EV/EBITDA 2.8x — sektör medyanının (6.9x) %59 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
Задолженность
Cari Oran
3.17x
Cari oran 3.17x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
0.2x
Net Borç/EBITDA 0.2x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.03x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
15.7x
Faiz karşılama 15.7x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-5.5
Hasılat yıllık %-5.5 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-198.9
Net kâr yıllık %-198.9 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q1 (Oca-Mar)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 92.7M). En zayıf çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr -21.3M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
63/100
İyi sağlamlık (63/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+76.5%
Artı %76.5 beklenen değer (12.02) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %64.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 20.43 | EV/EBITDA hedefi: 16.75 | DCF hedefi: 5.83
Damodaran Değerleme
39/100
Düşük Damodaran skoru (39/100). ROIC (%8.9) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
88/100
Düşük borç riski (88/100). Faiz karşılama oranı 15.7x — güçlü. Borç/EBITDA 0.2x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 98/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 51/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%8.9
ROIC (%8.9) sermaye maliyetinin (42.9%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %42.9
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
5.83
DCF (5.83) güncel fiyatın %14.3 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 6.81
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
—
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham İçsel Değer
—
Bilanço dosyası bulunamadı
⚖️ Сравнение секторов
PD/DD Oranı
0.59x
vs 1.98x
Sektörden %70 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
2.8x
vs 6.9x
Sektörden %59 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%8.9
vs %42.9 WACC
ROIC 34.0 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-0.8
vs %21.7 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-0.8
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (6.81), TRAMA-99 çizgisinin %29.6 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 6.81
TRAMA: 9.67
Разница: %-29.6
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
GENKM — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.