/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
53/100
Orta
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
38/100
Dalio Risk ?
55/100
Piotroski ?
6/9
Nötr
önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺2.1
Pahalı
Активная метрика?
3/4
Уверенность?
59%
Сводка надежности Lothien
25/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (25/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 4 | Negatif: 8 | Nötr: 0
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺38M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-62.8 geriledi (₺103M → ₺38M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-93.0 düştü. Uzun vadede endişe verici.
4 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 4 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Çok Düşük Net Kâr Marjı
Net kâr marjı sadece %1.7. Küçük bir maliyet artışı şirketi zarara sokabilir.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (₺156M) kârın %407'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-40.4 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 73.0. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.42. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Düşük ROE
ROE: %0.6. Sermaye getirisi yetersiz — enflasyonun altında.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-65.3 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+556.6 artabilir (₺38M → ₺251M).
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%48.7
VaR 95% ?
%5.50
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%7.59
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%8.15
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%72.3
31.10.2025 → 16.10.2026
Асимметрия ?
-0.13
Parametrik%5.50
Historik%5.81
Cornish-Fisher%5.47
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+33.5%
ROIC ?
2.9%
Значение DCF ?
2.42
Долговой цикл?
Geç Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-62.8 düşerek 38.2M TL oldu
Yıllık net kâr %-93.0 geriledi
Hasılat çeyreklik yatay kaldı (2.3B TL)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+11.2)
Brüt kâr marjı düşük: %9.6
Brüt marj değişimi: %-2.8 puan
Net kâr marjı düşük: %1.7
FAVÖK çeyreklik %-40.4 düştü (174.7M TL)
FAVÖK marjı düşük: %7.6
Toplam borç: 2.1B TL
Net borç: 1.9B TL
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.17x
Cari oran: 1.64x — yeterli likidite
Nakit %-14.4 azaldı → 141.5M TL
İşletme nakit akışı pozitif: 194.5M TL
Serbest nakit akışı pozitif: 155.7M TL
ROE düşük: %0.3
ROA düşük: %0.2
Toplam varlıklar: 16.6B TL (%+3.4)
Özkaynak %+7.3 arttı → 12.2B TL
İşletme kârı pozitif: 27.2M TL
Faiz karşılama oranı: 2.2x (Faiz: 78.4M TL)
Ödenmiş sermaye: 2.1B TL
Net işletme sermayesi pozitif: 2.0B TL
İşletme sermayesi değişimi: %+6.0
CAPEX: 38.8M TL (Hasılatın %1.7'i)
Son 2 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-28.8 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 3.44 TL
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr %65.3 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %6.2 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺38M | ₺38M | %-65.3 | ₺2.3B | ₺2.3B | %1.3 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺103M | ₺110M | %-77.5 | ₺2.3B | ₺2.4B | %3.6 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-416M | ₺-490M | %-215.4 | ₺2.2B | ₺2.6B | %-16.3 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺345M | ₺424M | %-41.3 | ₺2.0B | ₺2.4B | %13.3 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺547M | ₺723M | %-2.4 | ₺2.1B | ₺2.7B | %27.2 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺529M | ₺741M | %-19.5 | ₺1.6B | ₺2.3B | %25.2 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺597M | ₺921M | %+1345.2 | ₺1.8B | ₺2.8B | %25.1 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺39M | ₺64M | %-87.8 | ₺2.0B | ₺3.2B | %2.4 |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%1.7
Net kâr marjı %1.7 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -2.8 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%0.6
ROE %0.6 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%7.6
FAVÖK marjı %7.6 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%9.6
Hasılat başına brüt kâr %9.6. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%14.0
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %14.0'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Оценка
F/K Oranı
73.0x
Сектор: 39.5x
F/K 73.0x — sektör medyanının (39.5x) %85 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
0.42x
Сектор: 1.05x
PD/DD 0.42x — sektör medyanının (1.05x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
6.4x
Сектор: 6.7x
EV/EBITDA 6.4x — sektör medyanı (6.7x) ile uyumlu.
Задолженность
Cari Oran
1.64x
Cari oran 1.64x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
1.9x
Net Borç/EBITDA 1.9x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
0.17x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
3.4x
Faiz karşılama 3.4x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+11.2
Hasılat yıllık %11.2 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-93.0
Net kâr yıllık %-93.0 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q1 (Oca-Mar)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 341.8M). En zayıf çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 90.8M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
53/100
Orta düzey sağlamlık (53/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+33.5%
Artı %33.5 beklenen değer (3.27) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %59.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 6.25 | EV/EBITDA hedefi: 2.57 | DCF hedefi: 2.42
Damodaran Değerleme
38/100
Düşük Damodaran skoru (38/100). ROIC (%2.9) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
55/100
Orta düzey borç riski (55/100). Faiz karşılama oranı 3.4x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 1.9x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 78/100 | Borç Servis: 75/100 | Kalite: 53/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%2.9
ROIC (%2.9) sermaye maliyetinin (35.1%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %35.1
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
2.42
DCF (2.42) güncel fiyatla (%-1.3) yakın — adil değer bölgesinde.
Mevcut fiyat: 2.45
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
6/9
Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺2.1
Güncel fiyat Graham değerinin %14.3 üzerinde (₺2.1) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
73.0x
vs 39.5x
Sektör medyanının %85 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
0.42x
vs 1.05x
Sektörden %60 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
6.4x
vs 6.7x
Sektörden %5 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%2.9
vs %35.1 WACC
ROIC 32.2 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%0.8
vs %12.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %0.8
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (2.45), TRAMA-99 çizgisinin %28.8 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 2.45
TRAMA: 3.44
Разница: %-28.8
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
EUREN — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.