/
Войти
BESLRBesler Gida Ve Kimya Sanayi ve Ticaret Anonim Sirketi
🇹🇷 BİST
9.94
TRY
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
76/100
Çok Güçlü
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
55/100
Dalio Risk ?
67/100
Piotroski ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
95/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (95/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 10 | Negatif: 2 | Nötr: 0
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺425M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+186.5 arttı (₺148M → ₺425M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+226.3 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %26.2 → %20.1 (-6.0 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (₺1.1B) kârın %264'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
Çok Düşük F/K
Trailing F/K: 5.0. Piyasa şirketi kârına göre düşük fiyatlıyor. Ucuz görünüyor ama sebebi araştırılmalı.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.34. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Düşük EV/EBITDA
EV/EBITDA: 1.3. Operasyonel kârlılığa göre ucuz değerleme.
Lothien Sağlamlık Skoru: 76/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı güçlü görünüyor.
Reel Kâr Büyümesi Var
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel net kâr %+167.8 arttı. Gerçek anlamda büyüyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-39.0 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%38.4
VaR 95% ?
%4.05
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%5.69
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%5.38
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%38.9
14.05.2026 → 19.10.2026
Асимметрия ?
-0.18
Parametrik%4.05
Historik%3.67
Cornish-Fisher%4.07
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+149.9%
ROIC ?
8.7%
Значение DCF ?
72.14
Долговой цикл?
Erken Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+186.5 artarak 424.5M TL oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+226.3
Hasılat çeyreklik %+8.6 büyüdü (10.2B TL)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+11.4)
Brüt kâr marjı: %20.1
Brüt marj değişimi: %-6.0 puan
Net kâr marjı düşük: %4.2
FAVÖK çeyreklik %-16.4 düştü (2.1B TL)
FAVÖK marjı: %20.1
Toplam borç: 10.5B TL
Net borç: 5.3B TL
Borç/Özkaynak oranı: 0.53x
Cari oran: 1.33x — yeterli likidite
Nakit %+15.4 arttı → 5.2B TL
İşletme nakit akışı pozitif: 884.1M TL
Serbest nakit akışı pozitif: 1.1B TL
ROE düşük: %2.1
ROA düşük: %0.9
Toplam varlıklar %+7.1 büyüdü → 45.8B TL
Özkaynak %+7.4 arttı → 19.9B TL
İşletme kârı pozitif: 580.8M TL
Ödenmiş sermaye: 662.0M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 7.0B TL
CAPEX: 240.7M TL (Hasılatın %2.4'i)
Son 4 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-23.5 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 12.99 TL
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %61'i
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr %167.8 arttı (enflasyon düzeltmeli) — gerçek büyüme var
Reel brüt kâr marjı %26.2 → %20.1 (daraldı)
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺425M | ₺425M | %+167.8 | ₺10.2B | ₺10.2B | %8.5 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺148M | ₺159M | %-78.4 | ₺9.4B | ₺10.1B | %3.2 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺623M | ₺733M | %+224.0 | ₺15.9B | ₺18.7B | %12.7 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺184M | ₺226M | %-49.0 | ₺4.2B | ₺5.1B | %5.0 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-336M | ₺-444M | %-316.2 | ₺9.2B | ₺12.1B | %-9.8 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺147M | ₺205M | %-80.1 | ₺9.1B | ₺12.7B | %4.5 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺670M | ₺1.0B | %+5.9 | ₺9.6B | ₺14.8B | %17.3 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺596M | ₺976M | %+183.0 | ₺8.4B | ₺13.8B | %24.0 |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%4.2
Net kâr marjı %4.2 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +2.6 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%7.2
ROE %7.2 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%20.1
FAVÖK marjı %20.1 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%20.1
Hasılat başına brüt kâr %20.1. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%7.8
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %7.8'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
Оценка
F/K Oranı
5.0x
Сектор: 21.9x
F/K 5.0x — sektör medyanının (21.9x) %77 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.34x
Сектор: 1.98x
PD/DD 0.34x — sektör medyanının (1.98x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
1.3x
Сектор: 6.9x
EV/EBITDA 1.3x — sektör medyanının (6.9x) %82 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
Задолженность
Cari Oran
1.33x
Cari oran 1.33x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
1.1x
Net Borç/EBITDA 1.1x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.53x
Borç/Özkaynak 0.53x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
2.8x
Faiz karşılama 2.8x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+11.4
Hasılat yıllık %11.4 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+226.3
Net kâr zararlıdan kârlıya döndü (2026/6). Önemli iyileşme.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 646.5M). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 93.9M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
76/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (76/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+149.9%
Artı %149.9 beklenen değer (25.87) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 31.05 | PD/DD hedefi: 31.05 | EV/EBITDA hedefi: 31.05 | DCF hedefi: 31.05
Damodaran Değerleme
55/100
Orta Damodaran skoru (55/100). ROIC (%8.7) – WACC (%31.9) farkı -23.2 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
67/100
Orta düzey borç riski (67/100). Faiz karşılama oranı 2.8x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 1.1x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 87/100 | Borç Servis: 64/100 | Kalite: 58/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%8.7
ROIC (%8.7) sermaye maliyetinin (31.9%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %31.9
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
72.14
DCF modeli 72.14 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %597.0 ucuz.
Mevcut fiyat: 10.35
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
—
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham İçsel Değer
—
Bilanço dosyası bulunamadı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
5.0x
vs 21.9x
Sektör medyanının %77 altında — ucuz
PD/DD Oranı
0.34x
vs 1.98x
Sektörden %83 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
1.3x
vs 6.9x
Sektörden %82 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%8.7
vs %31.9 WACC
ROIC 23.2 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%3.5
vs %24.0 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %3.5
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (9.94), TRAMA-99 çizgisinin %23.5 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 9.94
TRAMA: 12.99
Разница: %-23.5
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
BESLR — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.