/
Кіру
Талдау бағалары
Lothien беріктік ұпайы?
54/100
Орташа
Факторлық балл мен уақыт көкжиегі салмақтары тек бүгін саудаланатын компаниялардың өткен деректерімен өлшенді; бұрын биржадан шыққан компаниялар бұл өлшемге кірмейді.
Neden bu skor?
Damodaran ?
55/100
Dalio Risk ?
33/100
Piotroski ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Белсенді метрика?
3/4
Сенім?
64%
Lothien беріктік қорытындысы
77/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (77/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 9 | Negatif: 2 | Nötr: 0
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺619M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+983.9 arttı (-₺70M → ₺619M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+216.1 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+64.3 arttı (₺5.0B → ₺8.3B). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+53.5 arttı. Şirket büyüyor.
Yüksek Borçluluk
Net borç/özkaynak oranı 3.17x. Yüksek kaldıraç risk taşır, faiz yükü ağır olabilir.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (₺869M) kârın %140'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+55.6 arttı (₺846M → ₺1.3B). Operasyonel verimlilik artıyor.
Negatif ROE
ROE: %-3.1. Şirket özsermayesini eritiyor.
Özkaynak Büyümesi
Özkaynak çeyreklik %+20.6 arttı. Şirket içsel birikimle güçleniyor.
Деректер күні 2026-10-23 Инвестициялық кеңес емес; сандар ережеге негізделген модель нәтижесі. Бағалар қалай есептеледі
Бағалау төлқұжаты
Әдістеме
Бағалар қалай есептеледі
· Бағалау табелі
Деректер күні
2026-10-23
Жаңарту жиілігі
Жұмыс күндері Стамбул уақытымен 19:30-да жоспарлы талдау; әр символ әр іске қосуда жаңармауы мүмкін
Әдістеме қысқашаLothien сенімділік ұпайы (0–100) — жарияланған қаржылық есептілік пен баға деректерінен тұрақты ережелер бойынша есептелетін ішкі ұпайлардың салмақталған жиынтығы (Дамодаран бағалауы, Далио тәуекелі, Пиотроски F-көрсеткіші, пайда сапасы, моментум және басқалары). Ережелер қамтылған әр акцияға секторға қарай өзгеретін салмақтармен автоматты түрде қолданылады.
ЖорамалдарЕсептеулер компания жариялаған соңғы қаржылық есептілікке және кешігуі мүмкін баға деректеріне негізделеді. Төрт тоқсан жарияланбаған кезеңдерде жылдық көрсеткіштер бар тоқсандардан масштабталуы мүмкін. Тәуекелсіз мөлшерлеме, тәуекел сыйлықақысы және ұзақ мерзімді өсім сияқты модель параметрлері әр биржа үшін тұрақты жорамалдар болып табылады және нақты компанияға қатысты күтуді қамтымайды.
Мүдделер қақтығысыLothien операторы MIDAK немесе оның командасы осы акцияларда позиция ұстай ма, бұл туралы мәлімдеме жарияланбаған. Көрсеткіштер мұндай позиция ескерілмей, бірдей ережелермен автоматты түрде шығарылады.
ЕскертуБұл ақпарат инвестициялық кеңес беру аясына жатпайды және инвестициялық ұсыныс емес. Көрсеткіштер ережелерге негізделген модельдердің нәтижесі; олар сіздің қаржылық жағдайыңызға немесе тәуекел мен кіріс бойынша қалауыңызға сәйкес келмеуі мүмкін. Тек осы ақпаратқа сүйеніп инвестициялық шешім қабылдау күткен нәтижені бермеуі мүмкін.
Модель нәтижесі; инвестициялық кеңес емес; модельдер арасында айырмашылық болуы мүмкін. Қате туралы хабарлау
Тәуекел талдауы (VaR)
Çok Yüksek
252 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%63.1
VaR 95% ?
%6.88
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%9.59
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%8.71
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%70.4
24.10.2025 → 18.09.2026
Асимметрия ?
0.42
Parametrik%6.88
Historik%6.18
Cornish-Fisher%6.30
Табыс бөлінуі
Бағалау
Әлеует?
+43.4%
ROIC ?
12.3%
DCF Мәні ?
20.58
Қарыз циклі?
Тарылу
Теңгерімдік талдау?
Q2025/12
Toplam borç: 14.3B TL
Net borç: 14.0B TL
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 2.38x
Cari oran: 1.07x — yeterli likidite
Nakit %-16.3 azaldı → 288.8M TL
Toplam varlıklar %+15.7 büyüdü → 31.1B TL
Özkaynak %+36.8 arttı → 6.0B TL
Ödenmiş sermaye: 1.1B TL
Net işletme sermayesi pozitif: 1.6B TL
İşletme sermayesi değişimi: %-13.0
Fiyat TRAMA-99 altında: %-27.6 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 9.99 TL
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %77'i
Инфляцияға бейімделген деректер?
Reel özkaynak son 12 çeyrekte %55 arttı — gerçek sermaye birikimi
| Тоқсан | ТБИ жылдық | Deflator | Номиналды таза пайда | Нақты таза пайда | Нақты өсу | Номиналды кіріс | Нақты кіріс | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | — | — | — | — | — | — |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺619M | ₺761M | %+722.2 | ₺8.3B | ₺10.2B | %56.3 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-70M | ₺-93M | %-109.3 | ₺5.0B | ₺6.7B | %-7.7 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-710M | ₺-994M | %-167.4 | ₺1.9B | ₺2.7B | %-75.3 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺957M | ₺1.5B | %+68.8 | ₺9.0B | ₺13.9B | %67.8 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-533M | ₺-874M | %-656.4 | ₺5.4B | ₺8.8B | %-108.4 |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺-88M | ₺-157M | %-127.8 | ₺5.0B | ₺8.9B | — |
| 2024/3 | %68 | ×1.93 | ₺292M | ₺564M | — | ₺3.6B | ₺6.9B | — |
Іргелі және техникалық талдау
Табыстылық
Таза пайда маржасы
%7.5
Таза пайда маржасы %7.5 — оң, бірақ төмен. Алдыңғы тоқсанмен салыстырғанда +8.9 ұпай өсу.
ROE - Меншік капитал табыстылығы (TTM)
%-4.0
ROE %-4.0 — теріс меншік капитал табыстылығы.
EBITDA маржасы
%15.9
EBITDA маржасы %15.9 — жақсы операциялық көрсеткіш.
Жалпы пайда маржасы
%15.9
Кіріске шаққандағы жалпы пайда %15.9. Секторға қатысты бағалаңыз.
Бос ақша ағыны маржасы (TTM)
%-30.3
TTM бос ақша ағыны кірістің %-30.3'i. Теріс FCF — компания қолма-қол ақша тұтынады.
Бағалау
P/B коэффициенті
1.34x
Сектор: 1.89x
PD/DD 1.34x — сектор медианасы (1.89x) төмен немесе жақын. Ақылға қонымды баға.
EV/EBITDA
7.6x
Сектор: 6.5x
EV/EBITDA 7.6x — сектор медианасының (6.5x) %17 жоғары. EBITDA бойынша қымбат.
Қарыздылық
Ағымдағы коэффициент
1.07x
Ағымдағы коэффициент 1.07x — шекте, назар аудару қажет.
Таза борыш / EBITDA
4.9x
Таза борыш/EBITDA 4.9x — жоғары борыш жүктемесі. Борыш қызметі қысым жасайды.
Борыш / Меншік капитал
2.38x
Борыш/Меншік капитал 2.38x — жоғары левередж. Борыш циклі өзгерістеріне сезімтал.
Пайыз жабу коэффициенті
0.6x
Пайыз жабу 0.6x — сыни деңгей. Пайыз төлемдерінде қиындық тәуекелі бар.
Өсу
Кіріс өсімі (ж/ж)
%+53.5
Кіріс ж/ж %53.5 өсті (2025/9) — күшті өсу. Сектор кеңеюі және/немесе нарық үлесінің артуы.
Таза пайда өсімі (ж/ж)
%+216.1
Таза пайда шығыннан пайдаға ауысты (2025/9). Маңызды жақсару.
Ұпай түсіндірмелері
Lothien сенімділігі
54/100
Орташа сенімділік (54/100). Баға және тәуекел критерийлері аралас сигнал береді. Егжей-тегжейлі талдау ұсынылады.
Орташа
Әлеует
+43.4%
Плюс %43.4 күтілетін құн (10.37) ағымдағы бағамен салыстыру. 3/4 бағалау моделі есептелді. Модель сенімділігі %64.
Құрамдас бөліктер: P/B мақсаты: 11.37 | EV/EBITDA мақсаты: 6.16 | DCF мақсаты: 20.58
Дамодаран бағасы
55/100
Орташа Дамодаран балы (55/100). ROIC (%12.3) – WACC (%31.2) айырмасы -18.9 б.п. Құн жасау мүмкіндігі шектеулі.
Орташа
Далио тәуекел талдауы
33/100
Жоғары борыш тәуекелі (33/100). Пайыз жабу коэффициенті 0.6x — әлсіз, сынғыш. Борыш/EBITDA 4.9x — жоғары борыш жүктемесі.
Левередж: 40/100 | Борыш қызметі: 35/100 | Сапа: 45/100
ROIC - Капитал табыстылығы
%12.3
ROIC (%12.3) капитал құнының (31.2%) төмен → құнды жояды.
WACC: %31.2
DCF Дисконтталған ақша ағыны
20.58
DCF modeli 20.58 мақсатты құн — ағымдағы бағамен салыстырғанда %184.7 арзан.
Ағымдағы баға: 7.23
Борыш циклі фазасы
Тарылу
Жоғары борыш қызметі + түсіп жатқан кірістер. Баланс қысым астында.
Piotroski F-Score
—
Грэм ішкі құны
—
⚖️ Сектор салыстыруы
P/B коэффициенті
1.34x
vs 1.89x
Секторға қарай %29 арзанырақ (баланстық құн бойынша)
EV/EBITDA
7.6x
vs 6.5x
Секторға қарай %17 жоғарырақ EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%12.3
vs %31.2 WACC
ROIC 18.9 б.п. капитал құнынан төмен
Пайда маржасы (TTM)
%3.3
vs %12.0 EBITDA маржасы
TTM таза пайда маржасы %3.3
TRAMA-99 Trend — Күшті төмендеу тренді
Баға (7.23), TRAMA-99 сызығының %27.6 төмен. Айқын төмендеу тренді. TRAMA сызығы күшті техникалық қарсылық ретінде әрекет етеді.
Баға:: 7.23
TRAMA: 9.99
Айырмашылық: %-27.6
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы
?
RSI шектері
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
BALSU — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.