/
Login
Analysis Scores
Damodaran ?
24/100
Dalio Risk ?
54/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.3949 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Active Metric?
3/4
Confidence?
59%
Valuation
Potential?
+25.2%
ROIC ?
1.7%
DCF Value ?
5.74
Debt Cycle?
Geç Genişleme
Data
Data ?
6768
2000-05-10 → 2026-09-03
Risk Analysis (VaR)
Yüksek
252 days
Annual Volatility ?
%51.1
VaR 95% ?
%5.24
daily max loss
VaR 99% ?
%7.44
daily max loss
CVaR 95% ?
%6.41
expected loss (tail)
Max Drawdown ?
%33.2
06.07.2026 → 03.09.2026
Skewness ?
0.55
Parametrik%5.24
Historik%4.53
Cornish-Fisher%4.61
Return Distribution
Inflation Adjusted Data?
Reel net kâr %65.4 arttı (enflasyon düzeltmeli) — gerçek büyüme var
| Quarter | CPI YoY | Deflator | Nominal Net Profit | Real Net Profit | Real Growth | Nominal Revenue | Real Revenue | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺46M | ₺50M | %+65.4 | ₺1.7B | ₺1.8B | %6.0 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-25M | ₺-30M | %-200.1 | ₺1.5B | ₺1.8B | %-3.7 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-24M | ₺-30M | %-190.8 | ₺1.5B | ₺1.8B | %-3.5 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-25M | ₺-33M | %-120.7 | ₺1.4B | ₺1.8B | %-3.8 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-113M | ₺-159M | %-210.7 | ₺1.5B | ₺2.1B | %-18.3 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-93M | ₺-143M | %-172.4 | ₺1.2B | ₺1.8B | — |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-121M | ₺-198M | — | — | — | — |
Fundamental & Technical Analysis
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (37.40), TRAMA-99 çizgisinin %8.2 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
Price:: 37.4
TRAMA: 40.7406
Difference: %-8.2
Profitability
Net Kâr Marjı
%2.7
Net kâr marjı %2.7 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +4.4 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-0.1
ROE %-0.1 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%11.6
FAVÖK marjı %11.6 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%13.8
Hasılat başına brüt kâr %13.8. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%2.6
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %2.6'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
Valuation
PD/DD Oranı
0.89x
Sector: 2.37x
PD/DD 0.89x — sektör medyanının (2.37x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
7.4x
Sector: 8.4x
EV/EBITDA 7.4x — sektör medyanı (8.4x) ile uyumlu.
Indebtedness
Cari Oran
1.21x
Cari oran 1.21x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
2.6x
Net Borç/EBITDA 2.6x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
0.38x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
4.5x
Faiz karşılama 4.5x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Growth
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+14.6
Hasılat yıllık %14.6 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+140.8
Net kâr zararlıdan kârlıya döndü (2026/3). Önemli iyileşme.
Score Explanations
Lothien Sağlamlık
55/100
Orta düzey sağlamlık (55/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+25.2%
Artı %25.2 beklenen değer (47.89) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %59.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 101.79 | EV/EBITDA hedefi: 43.41 | DCF hedefi: 9.56
Damodaran Değerleme
24/100
Düşük Damodaran skoru (24/100). ROIC (%1.7) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
54/100
Orta düzey borç riski (54/100). Faiz karşılama oranı 4.5x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 2.6x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 72/100 | Borç Servis: 71/100 | Kalite: 34/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%1.7
ROIC (%1.7) sermaye maliyetinin (32.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %32.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
5.74
DCF (5.74) güncel fiyatın %85.0 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 38.24
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.3949 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sector Comparison
PD/DD Oranı
0.89x
vs 2.37x
Sektörden %62 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
7.4x
vs 8.4x
Sektörden %12 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%1.7
vs %32.8 WACC
ROIC 31.1 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-0.5
vs %7.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-0.5
Charts
Indicators
BB deviation
?
RSI thresholds
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
BAKAB — Participation Finance Compliance
Loading…
The Lothien health scores and analyses on this page are for informational purposes only. They do not constitute investment advice. Please consult a licensed investment advisor before making investment decisions.