TR EN AR RU KK

ASGYOASCE GAYRİMENKUL

Gayrimenkul
🇹🇷 BİST
8.97
TRY
Analysis Scores
Lothien Robustness Score?
76/100
Çok Güçlü
Neden bu skor?
Damodaran ?
44/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
82/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺71.0
Ucuz
Active Metric?
1/4
Confidence?
48%
Lothien Robustness Summary
100/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (100/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 15 | Negatif: 3 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺395M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-90.8 geriledi (₺4.3B → ₺395M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+317.6 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+104.3 arttı (₺33M → ₺68M). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+183.4 arttı. Şirket büyüyor.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %34.2 → %47.7 (+13.6 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %579.2. Her 100₺ satıştan 579₺ kâr kalıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından ₺938M fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 1006.21x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (₺395M) ama FCF negatif (-₺349M). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+147.3 arttı (-₺69M → ₺33M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Çok Düşük F/K
Trailing F/K: 0.9. Piyasa şirketi kârına göre düşük fiyatlıyor. Ucuz görünüyor ama sebebi araştırılmalı.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.21. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Lothien Sağlamlık Skoru: 76/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı güçlü görünüyor.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-91.4 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Reel Hasılat Büyümesi
Reel hasılat %+91.0 arttı. Gerçek büyüme var.
Mevsimsel Etki
Çeyreklik düşüş (%-90.8) ama yıllık bazda artış (%+317.6). Bu muhtemelen mevsimsel bir düşüş.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+83.7 artabilir (₺395M → ₺725M).

Data date 2026-10-16 Not investment advice; the figures are rule-based model output. How the scores are computed

Score record
Method How the scores are computed · Scorecard
Data date 2026-10-16
Update frequency Scheduled analysis run on business days at 19:30 Istanbul time; not every symbol is refreshed in every run

Method summaryThe Lothien Robustness Score (0-100) is a weighted combination of sub-scores computed by fixed rules from published financial statements and price data (Damodaran valuation, Dalio risk, Piotroski F-score, earnings quality, momentum and others). The rules are applied automatically to every covered stock, with weights that vary by sector.

AssumptionsCalculations rest on the company's latest published financial statements and on price data that may be delayed. Where four quarters have not been published, annual figures may be scaled from the available quarters. Model parameters such as the risk-free rate, the risk premium and long-term growth are fixed assumptions per exchange and contain no company-specific expectation.

Conflict of interestNo statement has been published on whether MIDAK, the operator of Lothien, or its team hold positions in these stocks. The figures are produced automatically by the same rules, without regard to any such position.

WarningThis information is not within the scope of investment advisory services and is not investment advice. The figures are the output of rule-based models and may not suit your financial situation or your risk and return preferences. Making an investment decision on the basis of this information alone may not lead to results that meet your expectations.

Model output; not investment advice; different models can disagree. Report an error

Risk Analysis (VaR) Orta
252 days
Annual Volatility ?
%30.4
VaR 95% ?
%3.21
daily max loss
VaR 99% ?
%4.51
daily max loss
CVaR 95% ?
%3.73
expected loss (tail)
Max Drawdown ?
%32.2
24.06.2026 → 16.10.2026
Skewness ?
0.81
Parametrik%3.21
Historik%2.88
Cornish-Fisher%2.61
Return Distribution
Valuation
Potential?
+96.0%
ROIC ?
-0.2%
Debt Cycle?
Erken Genişleme
Balance Sheet Analysis? Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-90.8 düşerek 394.9M TL oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+317.6
Hasılat çeyreklik %+104.3 büyüdü (68.2M TL)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+183.4)
Brüt kâr marjı güçlü: %47.7
Brüt marj değişimi: %+13.6 puan
Net kâr marjı yüksek: %579.2
FAVÖK çeyreklik %+147.3 büyüdü (32.5M TL)
FAVÖK marjı güçlü: %47.7
Toplam borç %-100.0 azaldı → 0 TL
Net nakit pozisyonunda: -937.9M TL (borçsuz)
Cari oran güçlü: 1006.21x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %-10.9 azaldı → 937.9M TL
İşletme nakit akışı negatif: -301.7M TL
Serbest nakit akışı negatif: -348.9M TL — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %1.4
ROA düşük: %1.3
Toplam varlıklar %+9.5 büyüdü → 31.4B TL
Özkaynak %+9.4 arttı → 28.8B TL
İşletme kârı negatif: -30.2M TL — faaliyet zararı
Ödenmiş sermaye: 659.0M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 19.3B TL
İşletme sermayesi değişimi: %+8.9
Yoğun yatırım dönemi: CAPEX/Hasılat %69.1 (47.1M TL)
Son 3 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-19.8 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 11.18 TL
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %62'i
Inflation Adjusted Data?
Reel net kâr %91.4 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %91.0 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel brüt kâr marjı %34.2 → %47.7 (genişledi)
Reel özkaynak son 21 çeyrekte %925 arttı — gerçek sermaye birikimi
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
Quarter CPI YoY Deflator Nominal Net Profit Real Net Profit Real Growth Nominal Revenue Real Revenue Reel ROE
2026/6 %32 ×1.00 ₺395M ₺395M %-91.4 ₺68M ₺68M %5.5
2026/3 %31 ×1.07 ₺4.3B ₺4.6B %+81.8 ₺33M ₺36M %65.4
2025/12 %31 ×1.18 ₺2.2B ₺2.5B %+519.2 ₺109M ₺128M %36.5
2025/9 %33 ×1.23 ₺-333M ₺-409M %-270.6 ₺86M ₺105M %-7.8
2025/6 %35 ×1.32 ₺-181M ₺-240M %-123.4 ₺24M ₺32M %-4.4
2025/3 %38 ×1.40 ₺-733M ₺-1.0B %-322.2 ₺35M ₺49M %-18.6
2024/12 %44 ×1.54 ₺300M ₺462M %-53.4 ₺18M ₺27M %6.2
2024/9 %49 ×1.64 ₺-605M ₺-992M %-169.3 ₺12M ₺20M %-12.9
Fundamental & Technical Analysis
Profitability
Net Kâr Marjı %579.2
Net kâr marjı %579.2 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre -12319.6 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM) %23.6
ROE %23.6 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı %47.7
FAVÖK marjı %47.7 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı %47.7
Hasılat başına brüt kâr %47.7. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM) %-491.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-491.4'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Valuation
F/K Oranı 0.9x Sector: 8.1x
F/K 0.9x — sektör medyanının (8.1x) %89 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı 0.21x Sector: 0.93x
PD/DD 0.21x — sektör medyanının (0.93x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
Indebtedness
Cari Oran 1006.21x
Cari oran 1006.21x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Borç / Özkaynak 0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı -722.5x
Faiz karşılama -722.5x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Growth
Hasılat Büyümesi (YoY) %+183.4
Hasılat yıllık %183.4 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY) %+317.6
Net kâr zararlıdan kârlıya döndü (2026/6). Önemli iyileşme.
Sezonsellik Analizi Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 1.2B). En zayıf çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr -469.1M).
Score Explanations
Lothien Sağlamlık
76/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (76/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+96.0%
Artı %96.0 beklenen değer (17.58) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %48.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 26.91
Damodaran Değerleme
44/100
Düşük Damodaran skoru (44/100). ROIC (%-0.2) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Zayıf
Dalio Risk Analizi
82/100
Düşük borç riski (82/100). Faiz karşılama oranı -722.5x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 38/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-0.2
ROIC (%-0.2) sermaye maliyetinin (41.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %41.5
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺71.0
Graham değeri (₺71.0) güncel fiyatın %691.5 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ Sector Comparison
F/K Oranı
0.9x vs 8.1x
Sektör medyanının %89 altında — ucuz
PD/DD Oranı
0.21x vs 0.93x
Sektörden %78 daha ucuz (defter değerine göre)
ROIC vs WACC
%-0.2 vs %41.5 WACC
ROIC 41.7 baz puan sermaye maliyetinin altında
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (8.97), TRAMA-99 çizgisinin %19.8 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Price:: 8.97
TRAMA: 11.18
Difference: %-19.8
Charts
Indicators
BB deviation ?
RSI thresholds ?

Price Chart ?
▲ KAP alım · ▼ KAP satım · ◆ KAP bildirim — KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
RSI (14) ?
Bollinger Bands ?
MACD ?
Gold-Based Price + TRAMA (Stock / Gram Gold) ?
P/E Ratio ?
P/B Ratio ?
EBITDA ?
Net Working Capital ?
Current Ratio ?
Reel vs Nominal Net Kâr (TÜFE Düzeltmeli) ?
Reel vs Nominal Hasılat (TÜFE Düzeltmeli) ?

İçeriden Alım-Satım Akışı

Kim aldı, kim sattı, ne kadar

ASGYO — Participation Finance Compliance
Loading…
The Lothien health scores and analyses on this page are for informational purposes only. They do not constitute investment advice. Please consult a licensed investment advisor before making investment decisions.