/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
37/100
Слабый
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
43/100
Dalio Risk ?
98/100
Piotroski ?
1/9
Слабый
Данные ROA предыдущего периода отсутствуют (C1); Данные операционного денежного потока отсутствуют (C3, C4); Данные предыдущего года отсутствуют → сравнение маржи невозможно (C8)
Graham ?
HK$38.0
Pahalı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
76/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (76/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 9 | Negatif: 4 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte HK$1.3B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+35.7 arttı (HK$994M → HK$1.3B). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+81.5 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+28.3 arttı (HK$1.7B → HK$2.2B). Talep güçlü.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %69.8 → %61.8 (-8.0 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %61.3. Her 100HK$ satıştan 61HK$ kâr kalıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından HK$17.6B fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 13.58x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Borç Hızla Artıyor
Toplam borç çeyreklik %+71.5 arttı. Finansman maliyetleri yükselir.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+36.1 arttı (HK$1.0B → HK$1.4B). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 64.6. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 10.40. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 62.2. Pahalı değerleme.
Дата данных 2026-10-23 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-23
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Çok Yüksek
172 дней
Годовая волатильность ?
%106.7
VaR 95% ?
%10.71
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%15.29
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%13.08
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%59.7
13.05.2026 → 15.10.2026
Асимметрия ?
0.20
Parametrik%10.71
Historik%8.61
Cornish-Fisher%10.22
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-55.5%
ROIC ?
35.5%
Значение DCF ?
51.01
Долговой цикл?
Раннее расширение
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+35.7 artarak 1.3B HKD oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+81.5
Hasılat çeyreklik %+28.3 büyüdü (2.2B HKD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+32.8)
Brüt kâr marjı güçlü: %61.8
Brüt marj değişimi: %-8.0 puan
Net kâr marjı yüksek: %61.3
FAVÖK çeyreklik %+36.1 büyüdü (1.4B HKD)
FAVÖK marjı güçlü: %63.7
Toplam borç %+71.5 arttı → 167.0M HKD
Net nakit pozisyonunda: -17.6B HKD (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.01x
Cari oran güçlü: 13.58x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit ve benzerleri: 17.7B HKD
İşletme nakit akışı pozitif: 2.3B HKD
Serbest nakit akışı pozitif: 643.8M HKD
ROE düşük: %5.3
ROA: %5.0
Toplam varlıklar %+6.9 büyüdü → 27.2B HKD
Özkaynak: 25.2B HKD (%+3.2)
İşletme kârı pozitif: 829.1M HKD
Faiz karşılama oranı güçlü: 1518.5x (Faiz: 922,438 HKD)
Ödenmiş sermaye: 1.2B HKD
Net işletme sermayesi pozitif: 22.1B HKD
İşletme sermayesi değişimi: %+5.5
CAPEX: 178.7M HKD (Hasılatın %8.1'i)
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-43.9 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 382.77 HKD
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %88'i
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Чистая рентабельность
%61.3
Маржа чистой прибыли %61.3 — очень сильно. По сравнению с предыдущим кварталом +3.3 пункт рост.
ROE - Рентабельность капитала (TTM)
%12.3
ROE %12.3 — умеренная доходность капитала.
Маржа EBITDA
%63.7
Маржа EBITDA %63.7 — операционно очень эффективно.
Валовая рентабельность
%61.8
Валовая прибыль на выручку %61.8. Сильная ценовая власть.
Маржа свободного денежного потока (TTM)
%37.0
TTM свободный денежный поток составляет %37.0'i. Сильная генерация FCF — высокое качество прибыли.
Оценка
Коэфф. P/E
64.6x
Сектор: 18.5x
F/K 64.6x — медианы сектора (18.5x) %249 выше. Дорогая зона.
Коэфф. P/B
10.40x
Сектор: 2.25x
PD/DD 10.40x — медианы сектора %362 выше. Дорогая балансовая стоимость.
EV/EBITDA
62.2x
Сектор: 10.9x
EV/EBITDA 62.2x — медианы сектора (10.9x) %472 выше. Дорого по EBITDA.
Задолженность
Текущий коэффициент
13.58x
Текущий коэффициент 13.58x — оборотных активов вдвое больше краткосрочных обязательств. Очень здоровая ликвидность.
Чистый долг / EBITDA
0.0x
Чистый долг/EBITDA 0.0x — очень низкая долговая нагрузка. Компания может быстро погасить долг.
Долг / Капитал
0.01x
Низкий левередж — большая часть активов финансируется собственным капиталом.
Покрытие процентов
1531.6x
Покрытие процентов 1531.6x — очень широкий запас для оплаты процентных расходов.
Рост
Рост выручки (г/г)
%+32.8
Выручка г/г %32.8 выросла (2026/6) — сильный рост. Расширение сектора и/или увеличение доли рынка.
Рост чистой прибыли (г/г)
%+81.5
Чистая прибыль г/г %81.5 выросла (2026/6) — исключительный рост прибыли.
Пояснения к оценкам
Надёжность Lothien
37/100
Слабая надёжность (37/100). Метрики оценки и/или долговой профиль неблагоприятны; необходима осторожность.
Слабый
Потенциал
-55.5%
Минус %55.5 ожидаемая стоимость (95.62) сравнение с текущей ценой. 4/4 из моделей оценки удалось рассчитать. Уверенность модели %75.
Компоненты: Целевой P/E: 64.69 | Целевой P/B: 53.70 | Целевой EV/EBITDA: 53.70 | Целевой DCF: 53.70
Оценка Дамодарана
43/100
Низкий балл Дамодарана (43/100). DCF-анализ не поддерживает текущую цену.
Слабый
Анализ рисков Далио
98/100
Низкий долговой риск (98/100). Коэффициент покрытия процентов 1531.6x — сильно. Долг/EBITDA 0.0x — в здоровом диапазоне.
Левередж: 99/100 | Обслуживание долга: 100/100 | Качество: 91/100
ROIC - Рентабельность капитала
%35.5
ROIC (%35.5) стоимость капитала 24.6 б.п. выше → компания создаёт стоимость.
WACC: %10.9
DCF Дисконтированный денежный поток
51.01
DCF (51.01) текущей цены %76.3 ниже — денежные потоки не поддерживают текущую цену.
Текущая цена: 214.80
Фаза долгового цикла
Раннее расширение
Долг снижается, рост набирает обороты. Компания в фазе очистки баланса.
Piotroski F-Score
1/9
Слабый Piotroski (1/9). Многие критерии качества баланса не выполнены. Примечание: Данные ROA предыдущего периода отсутствуют (C1); Данные операционного денежного потока отсутствуют (C3, C4)
Слабый
Внутренняя стоимость Грэма
HK$38.0
Дорого
⚖️ Сравнение секторов
Коэфф. P/E
64.6x
vs 18.5x
Медианы сектора %249 выше — дорого
Коэфф. P/B
10.40x
vs 2.25x
По сравнению с сектором %362 дороже (по балансовой стоимости)
EV/EBITDA
62.2x
vs 10.9x
По сравнению с сектором %472 выше EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%35.5
vs %10.9 WACC
ROIC 24.6 б.п. выше стоимости капитала
Рентабельность (TTM)
%52.6
vs %54.6 маржа EBITDA
маржа чистой прибыли TTM %52.6
TRAMA-99 Trend — Сильный нисходящий тренд
Цена (214.80), линии TRAMA-99 %43.9 ниже. Выраженный нисходящий тренд. TRAMA выступает сильным техническим сопротивлением.
Цена:: 214.80
TRAMA: 382.77
Разница: %-43.9
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
6809 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.