/
Login
Analysis Scores
Lothien Robustness Score?
68/100
Güçlü
The factor score and time-horizon weights were measured only on the past data of companies that trade today; companies that left the exchange in the past are not part of this measurement.
Neden bu skor?
Damodaran ?
65/100
Dalio Risk ?
70/100
Piotroski ?
6/9
Nötr
önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
NT$47.0
Pahalı
Active Metric?
4/4
Confidence?
75%
Lothien Robustness Summary
58/100
Lothien Sağlamlık: Orta (58/100)
Karışık sinyaller. Hem olumlu hem olumsuz göstergeler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 3 | Negatif: 2 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte NT$4.0B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%+8.1). İstikrarlı seyir.
5 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 5 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Likidite Riski
Cari oran 0.74x — kısa vadeli borçları karşılama kapasitesi düşük. Nakit sıkışıklığı riski var.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (NT$5.8B) kârın %144'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
Özkaynak Eriyor
Özkaynak çeyreklik %-10.1 düştü. Zarar veya temettü ile sermaye eriyor.
Data date 2026-10-16 Not investment advice; the figures are rule-based model output. How the scores are computed
Score record
Method
How the scores are computed
· Scorecard
Data date
2026-10-16
Update frequency
Scheduled analysis run on business days at 19:30 Istanbul time; not every symbol is refreshed in every run
Method summaryThe Lothien Robustness Score (0-100) is a weighted combination of sub-scores computed by fixed rules from published financial statements and price data (Damodaran valuation, Dalio risk, Piotroski F-score, earnings quality, momentum and others). The rules are applied automatically to every covered stock, with weights that vary by sector.
AssumptionsCalculations rest on the company's latest published financial statements and on price data that may be delayed. Where four quarters have not been published, annual figures may be scaled from the available quarters. Model parameters such as the risk-free rate, the risk premium and long-term growth are fixed assumptions per exchange and contain no company-specific expectation.
Conflict of interestNo statement has been published on whether MIDAK, the operator of Lothien, or its team hold positions in these stocks. The figures are produced automatically by the same rules, without regard to any such position.
WarningThis information is not within the scope of investment advisory services and is not investment advice. The figures are the output of rule-based models and may not suit your financial situation or your risk and return preferences. Making an investment decision on the basis of this information alone may not lead to results that meet your expectations.
Model output; not investment advice; different models can disagree. Report an error
Risk Analysis (VaR)
Orta
252 days
Annual Volatility ?
%22.3
VaR 95% ?
%2.20
daily max loss
VaR 99% ?
%3.16
daily max loss
CVaR 95% ?
%3.13
expected loss (tail)
Max Drawdown ?
%17.2
16.06.2026 → 08.07.2026
Skewness ?
-1.05
Parametrik%2.20
Historik%1.85
Cornish-Fisher%2.35
Return Distribution
Valuation
Potential?
+18.6%
ROIC ?
12.5%
DCF Value ?
289.89
Debt Cycle?
Erken Genişleme
Balance Sheet Analysis?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+8.1 artarak 4.0B TWD oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+18.8
Hasılat çeyreklik %+3.1 büyüdü (28.7B TWD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+9.8)
Brüt kâr marjı: %31.7
Brüt marj değişimi: %-1.3 puan
Net kâr marjı: %14.0
FAVÖK yatay seyrede (10.5B TWD)
FAVÖK marjı güçlü: %36.6
Toplam borç: 43.5B TWD
Net borç hasılatın üzerinde: 36.2B TWD
Borç/Özkaynak oranı: 0.50x
Cari oran < 1: 0.74x — likidite riski
Nakit ve benzerleri: 7.3B TWD
İşletme nakit akışı pozitif: 7.6B TWD
Serbest nakit akışı pozitif: 5.8B TWD
ROE düşük: %4.7
ROA: %2.2
Toplam varlıklar: 186.0B TWD (%+0.4)
Özkaynak %-10.1 azaldı → 86.2B TWD
İşletme kârı pozitif: 5.1B TWD
Faiz karşılama oranı güçlü: 61.8x (Faiz: 169.9M TWD)
Ödenmiş sermaye: 3.6B TWD
Net işletme sermayesi negatif: -13.1B TWD — kısa vadeli baskı
İşletme sermayesi değişimi: %-360.4
CAPEX: 1.9B TWD (Hasılatın %6.5'i)
Son 8 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 üzerinde: %+14.6 — teknik trend olumlu
Destek seviyesi: TRAMA-99 = 99.04 TWD
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %20
Fundamental & Technical Analysis
Profitability
Net Kâr Marjı
%14.0
Net kâr marjı %14.0 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +0.6 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%16.3
ROE %16.3 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%36.6
FAVÖK marjı %36.6 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%31.7
Hasılat başına brüt kâr %31.7. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%22.8
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %22.8'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Valuation
F/K Oranı
27.5x
Sector: 23.4x
F/K 27.5x — sektör medyanının (23.4x) %17 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
4.73x
Sector: 3.53x
PD/DD 4.73x — sektör medyanının (3.53x) %34 üzerinde.
EV/EBITDA
11.1x
Sector: 12.3x
EV/EBITDA 11.1x — sektör medyanı (12.3x) ile uyumlu.
Indebtedness
Cari Oran
0.74x
Cari oran 0.74x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
1.1x
Net Borç/EBITDA 1.1x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.50x
Borç/Özkaynak 0.50x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
48.1x
Faiz karşılama 48.1x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Growth
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+9.8
Hasılat yıllık %9.8 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+18.8
Net kâr yıllık %18.8 artmış — pozitif ancak ılımlı büyüme.
Sezonsellik Analizi
Q2 (Nis-Haz)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 3.7B). En zayıf çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr 3.3B).
Score Explanations
Lothien Sağlamlık
68/100
İyi sağlamlık (68/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+18.6%
Artı %18.6 beklenen değer (134.06) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 98.87 | PD/DD hedefi: 88.16 | EV/EBITDA hedefi: 125.60 | DCF hedefi: 289.89
Damodaran Değerleme
65/100
Orta Damodaran skoru (65/100). ROIC (%12.5) – WACC (%7.7) farkı +4.8 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Güçlü
Dalio Risk Analizi
70/100
Orta düzey borç riski (70/100). Faiz karşılama oranı 48.1x — güçlü. Borç/EBITDA 1.1x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 88/100 | Borç Servis: 69/100 | Kalite: 88/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%12.5
ROIC (%12.5) sermaye maliyetini hafifçe (4.8 puan) aşıyor.
WACC: %7.7
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
289.89
DCF modeli 289.89 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %156.5 ucuz.
Mevcut fiyat: 113.00
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
6/9
Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
NT$47.0
Graham içsel değer: NT$47.0. Pahalı
Pahalı
⚖️ Sector Comparison
F/K Oranı
27.5x
vs 23.4x
Sektör medyanının %17 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
4.73x
vs 3.53x
Sektörden %34 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
11.1x
vs 12.3x
Sektörden %10 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%12.5
vs %7.7 WACC
ROIC 4.8 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%12.8
vs %34.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %12.8
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (113.50), TRAMA-99 çizgisinin %14.6 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Price:: 113.50
TRAMA: 99.04
Difference: %+14.6
Charts
Indicators
BB deviation
?
RSI thresholds
?
4904 — Participation Finance Compliance
Loading…
The Lothien health scores and analyses on this page are for informational purposes only. They do not constitute investment advice. Please consult a licensed investment advisor before making investment decisions.