4728

🇹🇼 Tayvan Borsası
395.00
TWD
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
62/100
Güçlü
Neden bu skor?
Damodaran ?
55/100
Dalio Risk ?
99/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
NT$93.8
Pahalı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
86/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (86/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 9 | Negatif: 1 | Nötr: 2
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte NT$242M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%+9.4). İstikrarlı seyir.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+56.5 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %39.2. Her 100NT$ satıştan 39NT$ kâr kalıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından NT$322M fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 2.55x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (NT$265M) kârın %109'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 14.96. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 17.0. Pahalı değerleme.
Yüksek ROE
Özkaynak getirisi (ROE): %62.0. Sermaye verimli kullanılıyor.
Özkaynak Büyümesi
Özkaynak çeyreklik %+20.6 arttı. Şirket içsel birikimle güçleniyor.

Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки

Паспорт оценки
Дата данных 2026-10-16
Периодичность обновления Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске

Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.

ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.

Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.

ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.

Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке

Анализ рисков (VaR) Düşük
94 дней
Годовая волатильность ?
%18.6
VaR 95% ?
%1.87
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%2.67
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%2.22
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%4.1
06.08.2026 → 10.08.2026
Асимметрия ?
0.88
Parametrik%1.87
Historik%1.66
Cornish-Fisher%1.49
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-25.7%
ROIC ?
71.9%
Значение DCF ?
271.55
Долговой цикл?
Erken Genişleme
Анализ баланса? Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+9.4 artarak 242.4M TWD oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+56.5
Hasılat çeyreklik %+9.5 büyüdü (618.3M TWD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+34.4)
Brüt kâr marjı güçlü: %81.9
Brüt marj değişimi: %+3.0 puan
Net kâr marjı yüksek: %39.2
FAVÖK çeyreklik %+8.1 büyüdü (364.4M TWD)
FAVÖK marjı güçlü: %58.9
Toplam borç: 108.4M TWD
Net nakit pozisyonunda: -322.1M TWD (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.08x
Cari oran güçlü: 2.55x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %-62.5 azaldı → 430.5M TWD
İşletme nakit akışı pozitif: 269.9M TWD
Serbest nakit akışı pozitif: 264.9M TWD
ROE: %16.9
ROA güçlü: %12.1 — varlıklar etkin kullanılıyor
Toplam varlıklar %-16.0 küçüldü → 2.0B TWD
Özkaynak %+20.6 arttı → 1.4B TWD
İşletme kârı pozitif: 329.3M TWD
İşletme kârı büyüme: %+12.6
Faiz karşılama oranı güçlü: 371.1x (Faiz: 982,000 TWD)
Ödenmiş sermaye: 54.5M TWD
Net işletme sermayesi pozitif: 626.7M TWD
İşletme sermayesi değişimi: %+78.7
CAPEX: 5.1M TWD (Hasılatın %0.8'i)
Son 6 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %+0.0
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 395.00 TWD
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı %39.2
Net kâr marjı %39.2 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre -0.0 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM) %62.0
ROE %62.0 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı %58.9
FAVÖK marjı %58.9 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı %81.9
Hasılat başına brüt kâr %81.9. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM) %39.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %39.3'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Оценка
F/K Oranı 26.4x Сектор: 21.4x
F/K 26.4x — sektör medyanının (21.4x) %23 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı 14.96x Сектор: 3.85x
PD/DD 14.96x — sektör medyanının %289 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA 17.0x Сектор: 13.1x
EV/EBITDA 17.0x — sektör medyanının (13.1x) %30 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran 2.55x
Cari oran 2.55x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA 0.1x
Net Borç/EBITDA 0.1x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak 0.08x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı 280.0x
Faiz karşılama 280.0x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY) %+34.4
Hasılat yıllık %34.4 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY) %+56.5
Net kâr yıllık %56.5 artmış (2026/6) — olağanüstü kâr büyümesi.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
62/100
İyi sağlamlık (62/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
-25.7%
Eksi %25.7 beklenen değer (292.09) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 330.85 | PD/DD hedefi: 116.63 | EV/EBITDA hedefi: 302.91 | DCF hedefi: 271.55
Damodaran Değerleme
55/100
Orta Damodaran skoru (55/100). ROIC (%71.9) – WACC (%10.9) farkı +61.0 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
99/100
Düşük borç riski (99/100). Faiz karşılama oranı 280.0x — güçlü. Borç/EBITDA 0.1x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 97/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 100/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%71.9
ROIC (%71.9) sermaye maliyetini 61.0 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %10.9
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
271.55
DCF (271.55) güncel fiyatın %30.9 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 393.00
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
NT$93.8
Graham içsel değer: NT$93.8. Pahalı
Pahalı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
26.4x vs 21.4x
Sektör medyanının %23 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
14.96x vs 3.85x
Sektörden %289 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
17.0x vs 13.1x
Sektörden %30 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%71.9 vs %10.9 WACC
ROIC 61.0 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%37.0 vs %56.4 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %37.0
↔
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (395.00), TRAMA-99 çizgisi (395.00) ile yakın seviyede (%+0.0). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Цена:: 395.00
TRAMA: 395.00
Разница: %+0.0
Графики
Индикаторы
Отклонение BB ?
Пороги RSI ?

График цен ?
RSI (14) ?
Полосы Боллинджера ?
MACD ?
Коэффициент P/E ?
Коэффициент P/B ?
EBITDA ?
Чистый оборотный капитал ?
Коэффициент текущей ликвидности ?
4728 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.