3529

🇹🇼 Tayvan Borsası
2750.00
TWD
Analysis Scores
Lothien Robustness Score?
39/100
Zayıf
Neden bu skor?
Damodaran ?
38/100
Dalio Risk ?
100/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
NT$173.5
Pahalı
Active Metric?
4/4
Confidence?
75%
Lothien Robustness Summary
65/100
Lothien Sağlamlık: Güçlü (65/100)
Genel tablo olumlu. Finansal yapı sağlam, bazı riskler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 6 | Negatif: 3 | Nötr: 2
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte NT$580M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%-2.8). İstikrarlı seyir.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+44.9 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %52.9. Her 100NT$ satıştan 53NT$ kâr kalıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından NT$4.7B fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (NT$625M) kârın %108'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 85.5. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 56.85. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 71.1. Pahalı değerleme.
Yüksek ROE
Özkaynak getirisi (ROE): %43.9. Sermaye verimli kullanılıyor.
Özkaynak Eriyor
Özkaynak çeyreklik %-21.4 düştü. Zarar veya temettü ile sermaye eriyor.

Data date 2026-10-16 Not investment advice; the figures are rule-based model output. How the scores are computed

Score record
Data date 2026-10-16
Update frequency Scheduled analysis run on business days at 19:30 Istanbul time; not every symbol is refreshed in every run

Method summaryThe Lothien Robustness Score (0-100) is a weighted combination of sub-scores computed by fixed rules from published financial statements and price data (Damodaran valuation, Dalio risk, Piotroski F-score, earnings quality, momentum and others). The rules are applied automatically to every covered stock, with weights that vary by sector.

AssumptionsCalculations rest on the company's latest published financial statements and on price data that may be delayed. Where four quarters have not been published, annual figures may be scaled from the available quarters. Model parameters such as the risk-free rate, the risk premium and long-term growth are fixed assumptions per exchange and contain no company-specific expectation.

Conflict of interestNo statement has been published on whether MIDAK, the operator of Lothien, or its team hold positions in these stocks. The figures are produced automatically by the same rules, without regard to any such position.

WarningThis information is not within the scope of investment advisory services and is not investment advice. The figures are the output of rule-based models and may not suit your financial situation or your risk and return preferences. Making an investment decision on the basis of this information alone may not lead to results that meet your expectations.

Model output; not investment advice; different models can disagree. Report an error

Risk Analysis (VaR) Çok Yüksek
252 days
Annual Volatility ?
%74.2
VaR 95% ?
%7.46
daily max loss
VaR 99% ?
%10.64
daily max loss
CVaR 95% ?
%8.56
expected loss (tail)
Max Drawdown ?
%56.3
07.05.2026 → 29.07.2026
Skewness ?
0.37
Parametrik%7.46
Historik%7.35
Cornish-Fisher%6.97
Return Distribution
Valuation
Potential?
-55.2%
ROIC ?
62.2%
DCF Value ?
502.05
Debt Cycle?
Erken Genişleme
Balance Sheet Analysis? Q2026/6
Net kâr çeyreklik yatay seyrede (579.8M TWD, %-2.8)
Yıllık net kâr büyümesi %+44.9
Hasılat çeyreklik yatay kaldı (1.1B TWD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+17.1)
Brüt kâr marjı güçlü: %100.0
Net kâr marjı yüksek: %52.9
FAVÖK yatay seyrede (738.0M TWD)
FAVÖK marjı güçlü: %67.3
Toplam borç %-10.0 azaldı → 12.2M TWD
Net nakit pozisyonunda: -4.7B TWD (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.00x
Cari oran: 1.95x — yeterli likidite
Nakit %+15.1 arttı → 4.8B TWD
İşletme nakit akışı pozitif: 680.8M TWD
Serbest nakit akışı pozitif: 624.8M TWD
ROE: %16.6
ROA güçlü: %9.3 — varlıklar etkin kullanılıyor
Toplam varlıklar %+11.8 büyüdü → 6.2B TWD
Özkaynak %-21.4 azaldı → 3.5B TWD
İşletme kârı pozitif: 677.7M TWD
Faiz karşılama oranı güçlü: 4855.6x (Faiz: 152,000 TWD)
Ödenmiş sermaye: 74.7M TWD
Net işletme sermayesi pozitif: 2.5B TWD
İşletme sermayesi değişimi: %-26.9
CAPEX: 55.9M TWD (Hasılatın %5.1'i)
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %-3.2
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 2842.19 TWD
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %84'i
Fundamental & Technical Analysis
Profitability
Net Kâr Marjı %52.9
Net kâr marjı %52.9 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre -1.6 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM) %43.9
ROE %43.9 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı %67.3
FAVÖK marjı %67.3 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı %100.0
Hasılat başına brüt kâr %100.0. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM) %60.5
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %60.5'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Valuation
F/K Oranı 85.5x Sector: 27.6x
F/K 85.5x — sektör medyanının (27.6x) %210 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı 56.85x Sector: 3.41x
PD/DD 56.85x — sektör medyanının %1567 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA 71.1x Sector: 14.9x
EV/EBITDA 71.1x — sektör medyanının (14.9x) %378 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Indebtedness
Cari Oran 1.95x
Cari oran 1.95x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA 0.0x
Net Borç/EBITDA 0.0x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak 0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı 4544.6x
Faiz karşılama 4544.6x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Growth
Hasılat Büyümesi (YoY) %+17.1
Hasılat yıllık %17.1 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY) %+44.9
Net kâr yıllık %44.9 artmış — güçlü kâr büyümesi.
Score Explanations
Lothien Sağlamlık
39/100
Zayıf sağlamlık (39/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-55.2%
Eksi %55.2 beklenen değer (1189.37) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 849.11 | PD/DD hedefi: 663.75 | EV/EBITDA hedefi: 663.75 | DCF hedefi: 663.75
Damodaran Değerleme
38/100
Düşük Damodaran skoru (38/100). DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
100/100
Düşük borç riski (100/100). Faiz karşılama oranı 4544.6x — güçlü. Borç/EBITDA 0.0x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 99/100 | Kalite: 100/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%62.2
ROIC (%62.2) sermaye maliyetini 50.0 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %12.2
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
502.05
DCF (502.05) güncel fiyatın %81.1 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 2655.00
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
NT$173.5
Graham içsel değer: NT$173.5. Pahalı
Pahalı
⚖️ Sector Comparison
F/K Oranı
85.5x vs 27.6x
Sektör medyanının %210 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
56.85x vs 3.41x
Sektörden %1567 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
71.1x vs 14.9x
Sektörden %378 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%62.2 vs %12.2 WACC
ROIC 50.0 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%51.2 vs %65.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %51.2
↔
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (2750.00), TRAMA-99 çizgisi (2842.19) ile yakın seviyede (%-3.2). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Price:: 2750.00
TRAMA: 2842.19
Difference: %-3.2
Charts
Indicators
BB deviation ?
RSI thresholds ?

Price Chart ?
RSI (14) ?
Bollinger Bands ?
MACD ?
Gold-Based Price + TRAMA (Stock / Gram Gold) ?
P/E Ratio ?
P/B Ratio ?
EBITDA ?
Net Working Capital ?
Current Ratio ?
3529 — Participation Finance Compliance
Loading…
The Lothien health scores and analyses on this page are for informational purposes only. They do not constitute investment advice. Please consult a licensed investment advisor before making investment decisions.