/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
73/100
Çok Güçlü
قيست أوزان درجة العوامل وأوزان الآفاق الزمنية من البيانات السابقة للشركات المتداولة اليوم فقط؛ ولا تدخل في هذا القياس الشركات التي خرجت من البورصة في الماضي.
Neden bu skor?
Damodaran ?
62/100
Dalio Risk ?
40/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
NT$26.7
Makul
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
75%
ملخص متانة لوذيان
17/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (17/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumsuz | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 3 | Negatif: 8 | Nötr: 0
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte NT$225M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-59.2 geriledi (NT$552M → NT$225M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-44.0 düştü. Uzun vadede endişe verici.
4 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 4 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-0.3 düştü. Şirket daralmada.
Çok Düşük Net Kâr Marjı
Net kâr marjı sadece %3.0. Küçük bir maliyet artışı şirketi zarara sokabilir.
Yüksek Borçluluk
Net borç/özkaynak oranı 1.69x. Yüksek kaldıraç risk taşır, faiz yükü ağır olabilir.
Likidite Riski
Cari oran 0.49x — kısa vadeli borçları karşılama kapasitesi düşük. Nakit sıkışıklığı riski var.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (NT$225M) ama FCF negatif (-NT$330M). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
Lothien Sağlamlık Skoru: 73/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı güçlü görünüyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+73.4 artabilir (NT$225M → NT$391M).
تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات
بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية
كيف تُحسب الدرجات
· بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات
2026-10-16
وتيرة التحديث
تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل
ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.
الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.
تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.
تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.
ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ
تحليل المخاطر (VaR)
Düşük
252 أيام
التقلب السنوي ?
%17.5
VaR 95% ?
%1.81
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%2.56
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%2.50
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%11.5
26.11.2025 → 17.08.2026
الانحراف ?
-0.03
Parametrik%1.81
Historik%1.60
Cornish-Fisher%1.76
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
+88.2%
ROIC ?
3.2%
قيمة DCF ?
213.06
دورة الديون?
Daralma
تحليل الميزانية العمومية?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-59.2 düşerek 225.3M TWD oldu
Yıllık net kâr %-44.0 geriledi
Hasılat çeyreklik %-11.0 düştü (7.5B TWD)
Yıllık hasılat büyümesi ılımlı (%-0.3)
Brüt kâr marjı güçlü: %60.5
Brüt marj değişimi: %+2.5 puan
Net kâr marjı düşük: %3.0
FAVÖK yatay seyrede (2.5B TWD)
FAVÖK marjı güçlü: %32.7
Toplam borç: 63.6B TWD
Net borç hasılatın üzerinde: 50.7B TWD
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 2.12x
Cari oran < 1: 0.49x — likidite riski
Nakit %+14.8 arttı → 12.8B TWD
İşletme nakit akışı pozitif: 22.4M TWD
Serbest nakit akışı negatif: -330.4M TWD — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %0.8
ROA düşük: %0.2
Toplam varlıklar: 129.7B TWD (%-2.3)
Özkaynak: 30.0B TWD (%-4.0)
İşletme kârı pozitif: 984.4M TWD
Faiz karşılama oranı güçlü: 11.6x (Faiz: 212.1M TWD)
Ödenmiş sermaye: 1.4B TWD
Net işletme sermayesi negatif: -22.3B TWD — kısa vadeli baskı
CAPEX: 352.9M TWD (Hasılatın %4.7'i)
Son 6 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %-3.3
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 23.32 TWD
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %17
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı
%3.0
Net kâr marjı %3.0 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -3.5 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%6.8
ROE %6.8 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%32.7
FAVÖK marjı %32.7 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%60.5
Hasılat başına brüt kâr %60.5. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%17.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %17.1'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
التقييم
F/K Oranı
15.0x
القطاع: 28.4x
F/K 15.0x — sektör medyanının (28.4x) %47 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
1.05x
القطاع: 3.85x
PD/DD 1.05x — sektör medyanının (3.85x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
7.8x
القطاع: 10.7x
EV/EBITDA 7.8x — sektör medyanı (10.7x) ile uyumlu.
المديونية
Cari Oran
0.49x
Cari oran 0.49x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
6.1x
Net Borç/EBITDA 6.1x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
2.12x
Borç/Özkaynak 2.12x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
11.0x
Faiz karşılama 11.0x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-0.3
Hasılat yıllık %-0.3 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-44.0
Net kâr yıllık %-44.0 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
73/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (73/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+88.2%
Artı %88.2 beklenen değer (42.16) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 36.18 | PD/DD hedefi: 67.20 | EV/EBITDA hedefi: 30.61 | DCF hedefi: 67.20
Damodaran Değerleme
62/100
Orta Damodaran skoru (62/100). ROIC (%3.2) – WACC (%4.4) farkı -1.2 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
40/100
Yüksek borç riski (40/100). Faiz karşılama oranı 11.0x — güçlü. Borç/EBITDA 6.1x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 15/100 | Borç Servis: 62/100 | Kalite: 82/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%3.2
ROIC (%3.2) sermaye maliyetinin (4.4%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %4.4
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
213.06
DCF modeli 213.06 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %851.2 ucuz.
Mevcut fiyat: 22.40
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
NT$26.7
Graham içsel değer: NT$26.7. Makul
Makul
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
15.0x
vs 28.4x
Sektör medyanının %47 altında — ucuz
PD/DD Oranı
1.05x
vs 3.85x
Sektörden %73 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
7.8x
vs 10.7x
Sektörden %27 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%3.2
vs %4.4 WACC
ROIC 1.2 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%6.2
vs %30.9 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %6.2
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (22.55), TRAMA-99 çizgisi (23.32) ile yakın seviyede (%-3.3). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
السعر:: 22.55
TRAMA: 23.32
الفرق: %-3.3
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
2903 — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.