/
Кіру
Талдау бағалары
Damodaran ?
62/100
Dalio Risk ?
53/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
HK$18.3
Makul
Белсенді метрика?
4/4
Сенім?
72%
Бағалау
Әлеует?
+35.1%
ROIC ?
8.5%
DCF Мәні ?
69.73
Қарыз циклі?
Geç Genişleme
Деректер
Деректер ?
6644
2000-01-04 → 2026-08-31
Тәуекел талдауы (VaR)
Yüksek
252 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%41.7
VaR 95% ?
%4.12
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%5.91
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%5.08
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%36.9
20.03.2026 → 10.07.2026
Асимметрия ?
0.41
Parametrik%4.12
Historik%3.94
Cornish-Fisher%3.72
Табыс бөлінуі
Іргелі және техникалық талдау
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (13.94), TRAMA-99 çizgisinin %9.7 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Баға:: 13.94
TRAMA: 12.7099
Айырмашылық: %+9.7
Табыстылық
Net Kâr Marjı
%11.9
Net kâr marjı %11.9 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +8.3 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%5.4
ROE %5.4 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%19.6
FAVÖK marjı %19.6 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%25.9
Hasılat başına brüt kâr %25.9. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-0.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-0.9'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Бағалау
F/K Oranı
11.9x
Сектор: 12.2x
F/K 11.9x — sektör medyanına (12.2x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
1.15x
Сектор: 1.64x
PD/DD 1.15x — sektör medyanının (1.64x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
9.1x
Сектор: 7.1x
EV/EBITDA 9.1x — sektör medyanının (7.1x) %28 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Қарыздылық
Cari Oran
0.93x
Cari oran 0.93x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
6.0x
Net Borç/EBITDA 6.0x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
1.32x
Borç/Özkaynak 1.32x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
5.9x
Faiz karşılama 5.9x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Өсу
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+1.8
Hasılat yıllık %1.8 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+39.8
Net kâr yıllık %39.8 artmış — güçlü kâr büyümesi.
Ұпай түсіндірмелері
Lothien Sağlamlık
62/100
İyi sağlamlık (62/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+35.1%
Artı %35.1 beklenen değer (18.84) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 15.09 | PD/DD hedefi: 20.53 | EV/EBITDA hedefi: 10.89 | DCF hedefi: 41.82
Damodaran Değerleme
62/100
Orta Damodaran skoru (62/100). ROIC (%8.5) – WACC (%5.9) farkı +2.6 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
53/100
Orta düzey borç riski (53/100). Faiz karşılama oranı 5.9x — güçlü. Borç/EBITDA 6.0x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 46/100 | Borç Servis: 73/100 | Kalite: 83/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%8.5
ROIC (%8.5) sermaye maliyetini hafifçe (2.6 puan) aşıyor.
WACC: %5.9
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
69.73
DCF modeli 69.73 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %400.2 ucuz.
Mevcut fiyat: 13.94
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Nötr
Graham İçsel Değer
HK$18.3
Graham içsel değer: HK$18.3. Makul
Makul
⚖️ Сектор салыстыруы
F/K Oranı
11.9x
vs 12.2x
Sektör medyanının %2 altında — ucuz
PD/DD Oranı
1.15x
vs 1.64x
Sektörden %30 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
9.1x
vs 7.1x
Sektörden %28 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%8.5
vs %5.9 WACC
ROIC 2.6 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%7.7
vs %16.8 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %7.7
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы
?
RSI шектері
?
1171 — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.